Quelle est la différence entre un portefeuille non custodial et un portefeuille custodial ?

Comment fonctionne un portefeuille de cryptomonnaies ?

Les actifs en cryptomonnaies sont essentiellement des données enregistrées sur une blockchain. Un portefeuille de cryptomonnaies est un outil permettant aux propriétaires de crypto d’accéder à leurs actifs sur la blockchain et de les gérer en toute sécurité.

Chaque portefeuille de cryptomonnaies comporte deux éléments principaux :

• Clé publique : Pour envoyer des cryptomonnaies à quelqu’un, il faut connaître sa clé publique. Cette clé joue le rôle d’adresse que d’autres peuvent utiliser pour transférer des fonds vers votre portefeuille.
• Clé privée : Celle-ci doit rester confidentielle, conservée par le propriétaire du portefeuille. Le détenteur doit approuver chaque transaction en utilisant ses clés privées, qui servent de signature numérique attestant de la propriété.

Les clés de portefeuille peuvent être conservées de différentes façons : en ligne via des services web, sur ordinateur avec un logiciel de portefeuille, sur papier en tant que sauvegarde physique, ou sur un appareil matériel pour une sécurité renforcée. Le mode de stockage influence fortement la sécurité et l’accessibilité de vos actifs en cryptomonnaies.

Qu’est-ce qu’un portefeuille custodial ?

Un portefeuille custodial consiste à confier à un tiers la gestion et la protection des clés de portefeuille d’un investisseur en cryptomonnaies. Ce tiers agit comme dépositaire, prenant la responsabilité de la sécurité des actifs de l’investisseur.

La majorité des portefeuilles custodials sont en fait des comptes sur les plateformes d’échange de cryptomonnaies. Lorsque vous déposez des fonds sur une plateforme, vous utilisez un service de portefeuille custodial où la plateforme détient vos clés privées pour vous.

Avantages

• Pour les investisseurs qui ne maîtrisent pas la technologie crypto, confier la gestion de leurs actifs à un tiers réduit la complexité technique.
• Les débutants peuvent préférer s’en remettre à des professionnels expérimentés en matière de sécurité et de bonnes pratiques.
• Les grandes plateformes d’échange conservent les fonds des utilisateurs dans une structure complexe combinant portefeuilles matériels et logiciels, avec plusieurs couches de sécurité difficiles à reproduire individuellement.
• Les services custodials proposent fréquemment une assistance client et des solutions de récupération de compte, utiles en cas de perte d’accès aux fonds.

Inconvénients

• Les détenteurs de cryptomonnaies s’exposent au risque de perdre leurs actifs en cas de faille de sécurité ou d’insolvabilité du dépositaire, comme plusieurs défaillances majeures l’ont illustré récemment.
• Les portefeuilles custodials créent une centralisation, en contradiction avec l’esprit de décentralisation et d’autonomie financière des cryptomonnaies.
• Les dépositaires sont soumis aux réglementations anti-blanchiment et aux procédures KYC, ce qui peut affecter la confidentialité et l’accessibilité des utilisateurs.
• Certains prestataires custodials facturent des frais de stockage, qui peuvent s’accumuler et réduire les rendements globaux.
• Les utilisateurs doivent faire confiance au dépositaire pour assurer leur sécurité et agir dans leur intérêt.

Qu’est-ce qu’un portefeuille non custodial ?

Un portefeuille non custodial est un portefeuille crypto où le propriétaire gère lui-même ses clés, sans dépendance à un tiers. Ce type de portefeuille confère à l’utilisateur un contrôle total sur ses actifs.

En conséquence, si le propriétaire perd ou oublie ses clés, les jetons présents dans le portefeuille peuvent être définitivement perdus. Il n’existe ni service client ni option de réinitialisation : la responsabilité individuelle est donc essentielle.

Avantages

• Ils permettent aux investisseurs de contrôler intégralement leurs actifs et d’agir comme leur propre banque, sans intermédiaire.
• Aucune entité centralisée ne peut confisquer ou geler les jetons, protégeant contre les restrictions arbitraires ou les saisies gouvernementales.
• Ils assurent un accès facile à l’écosystème crypto mondial sans restriction KYC, garantissant une liberté totale d’accès aux services financiers.
• Les transferts de jetons sont plus rapides et plus simples, car ils s’effectuent directement sur la blockchain, sans validation d’intermédiaires.
• Accès direct à l’écosystème DeFi, permettant de participer à des services financiers décentralisés comme le prêt, le staking, le yield farming, etc.
• Confidentialité accrue, car les transactions ne nécessitent pas la divulgation de données personnelles à des tiers.

Inconvénients

• Les personnes peu expérimentées en crypto risquent de perdre l’accès à leurs fonds en cas de mauvaise gestion des clés privées ou des phrases de récupération.
• Les novices sont plus exposés aux attaques de phishing, aux piratages et aux escroqueries, sans recours pour récupérer les fonds volés.
• Transférer des cryptomonnaies d’une plateforme d’échange vers un portefeuille peut être une étape difficile techniquement pour certains utilisateurs.
• Les utilisateurs assument l’entière responsabilité de la sécurité, y compris la protection contre les malwares, keyloggers et autres risques.
• Il n’existe aucune assistance client pour récupérer l’accès perdu ou inverser une transaction erronée.

Comparaison : portefeuilles custodials vs. non custodials

Un portefeuille non custodial ne divulgue les clés privées associées à une adresse publique qu’à vous seul. Vous gardez un contrôle exclusif sur ces clés et les actifs associés. Si ce n’est pas le cas, un tiers a accès aux clés privées et peut donc contrôler vos actifs.

La différence clé repose sur la question : « Qui détient les clés privées ? » Dans un portefeuille custodial, un tiers détient vos clés. Dans un portefeuille non custodial, vous les détenez vous-même, incarnant le principe crypto « pas vos clés, pas vos coins ».

Quel est le meilleur choix ?

Tout dépend des besoins et des préférences de chaque utilisateur. Il n’existe pas de réponse universelle, car chacun a ses propres priorités en matière de sécurité, de praticité et d’expertise technique.

Les débutants peuvent stocker leurs cryptomonnaies sur une plateforme d’échange pour simplifier l’utilisation et faciliter les transactions. Les investisseurs plus aguerris peuvent adopter une stratégie mixte, gardant une partie de leurs crypto sur le portefeuille d’échange pour le trading rapide, et l’essentiel sur des portefeuilles matériels pour la sécurité à long terme.

Certains privilégient le portefeuille custodial pour de petits montants à trader, tout en conservant les sommes plus importantes sur des solutions non custodials. L’essentiel est de comprendre les compromis et de choisir selon votre tolérance au risque et vos usages.

Comment créer un portefeuille non custodial ?

À titre d’exemple avec MetaMask, voici un guide étape par étape :

1. Téléchargez l’extension MetaMask pour Chrome sur le site officiel (metamask.io)
2. Cliquez sur l’extension pour démarrer la configuration du portefeuille
3. Cliquez sur « Créer un portefeuille » pour lancer le processus
4. Créez un mot de passe solide pour accéder localement à votre portefeuille sur votre appareil
5. MetaMask affiche une phrase de récupération (seed phrase) : notez-la en toute sécurité, idéalement sur papier et non en version numérique
6. Répétez la phrase sur la page suivante pour confirmer que vous l’avez bien enregistrée
7. Votre portefeuille est prêt : vous pouvez recevoir et envoyer des cryptomonnaies

Il est crucial de noter et conserver la phrase de récupération en toute sécurité, car sans elle, l’accès aux fonds est définitivement perdu. Ne partagez jamais cette phrase et pensez à la stocker dans plusieurs endroits sûrs. Cette phrase est la clé principale de votre portefeuille et doit être protégée avec le plus grand soin.

Top 5 des portefeuilles non custodials en ligne

1. MetaMask

• L’un des portefeuilles crypto les plus populaires, utilisé par des millions d’utilisateurs dans le monde
• S’utilise comme extension de navigateur, très pratique pour accéder aux applications décentralisées (dApps)
• Réputé pour son interface utilisateur intuitive qui simplifie la gestion blockchain
• Limite : fonctionne uniquement avec les réseaux Ethereum/EVM compatibles, ce qui limite l’accès à d’autres blockchains
• Propose des applications mobiles pour iOS et Android, assurant une accessibilité multiplateforme

2. MyEtherWallet (MEW)

• L’un des premiers portefeuilles Ethereum, lancé ces dernières années
• Principalement dédié au réseau Ethereum et aux jetons ERC-20
• Prend en charge les échanges de Bitcoin et autres cryptomonnaies via des services intégrés
• Interface très accessible et épurée, adaptée aux débutants comme aux utilisateurs avancés
• Disponible en version web et mobile pour une flexibilité optimale

3. Portefeuille d’une grande plateforme d’échange

• Lancé récemment comme produit autonome
• Compatible avec de nombreux réseaux blockchain, supportant différents écosystèmes
• Totalement indépendant de la société mère : aucune exigence KYC, vie privée respectée
• Connexion possible avec un compte d’échange pour des transferts fluides entre stockage custodial et non custodial
• Code non open-source, certains utilisateurs voient cela comme un point de vigilance sécuritaire
• Interface conviviale et nombreuses ressources pédagogiques disponibles

4. Trust Wallet

• Soutenu par une plateforme d’échange leader, garantissant crédibilité et développement continu
• Compatible avec diverses blockchains et dApps, offrant une grande polyvalence
• Fonction d’échange intégrée pour swapper des jetons sans quitter le portefeuille
• Code open source, permettant la vérification communautaire et renforçant la transparence
• Propose des opportunités de staking pour plusieurs cryptomonnaies directement dans le portefeuille
• Prise en charge du stockage et de la gestion NFT, adaptée au marché croissant des collectibles numériques

5. DeFi Wallet d’une plateforme grand public

• Accès simplifié à de nombreuses applications et produits DeFi, agissant comme une passerelle vers la finance décentralisée
• Permet de générer des rendements via différents protocoles DeFi
• Stockage possible de jetons issus de multiples blockchains, prise en charge multi-chaînes
• Supporte les NFTs et intègre une fonction d’échange pour swapper facilement des jetons
• Disponible en extension de navigateur et application mobile, offrant une grande souplesse d’utilisation
• S’intègre à divers protocoles DeFi pour le prêt, l’emprunt et le yield farming

Portefeuilles matériels

La solution la plus sécurisée pour stocker les clés de portefeuille est un portefeuille matériel. Ces portefeuilles non custodials conservent les clés privées dans une mémoire séparée de l’ordinateur, et sont appelés « cold wallets » en raison de leur fonctionnement hors ligne.

Les portefeuilles matériels ne se connectent à Internet que pour notifier au réseau crypto qu’une transaction a été signée. Les clés privées ne quittent jamais l’appareil, ajoutant une couche de sécurité contre les menaces en ligne (malwares, keyloggers, phishing).

Grâce à cette approche « air-gapped », même si votre ordinateur est compromis, vos clés privées restent protégées dans le dispositif matériel. Il faut que l’appareil physique soit présent pour autoriser toute transaction, ce qui renforce la sécurité.

Principaux inconvénients des portefeuilles matériels

• Moins pratiques pour des transactions fréquentes, car ils nécessitent une connexion physique à un ordinateur ou mobile
• Ils doivent être régulièrement chargés et connectés, ce qui implique une maintenance
• Le processus d’approbation des transactions est plus complexe, avec plusieurs étapes de confirmation
• Le coût varie entre 50 $ et 200 $, ce qui peut freiner certains utilisateurs
• Les appareils physiques peuvent être perdus, endommagés ou volés, mais les fonds restent récupérables avec la seed phrase
• Une certaine compétence technique est requise pour bien les paramétrer et les utiliser

Top 3 des portefeuilles matériels

1. Ledger Nano S

• Devenu l’une des références des portefeuilles matériels ces dernières années
• Prend en charge plus de 1 100 cryptomonnaies, couvrant l’essentiel des actifs majeurs et mineurs
• Très accessible pour débuter grâce à une configuration simple et des instructions claires
• Stockage limité, permettant de gérer les clés de 3 à 5 portefeuilles simultanément, ce qui nécessite de gérer les applications installées
• Les versions Ledger Nano S Plus et Ledger Nano X proposent plus de stockage et la connectivité Bluetooth
• Utilise une puce « secure element » pour une sécurité renforcée des clés privées

2. Trezor Model One

• Commercialisé il y a plus de dix ans, l’un des premiers portefeuilles matériels du marché
• Très adapté aux débutants grâce à une interface intuitive et une documentation complète
• Permet d’acheter des cryptomonnaies directement depuis le portefeuille avec des monnaies fiat via des services intégrés
• Qualité de fabrication perfectible par rapport au prix, notamment une construction en plastique
• Firmware open source, permettant une vérification communautaire des mesures de sécurité
• Large prise en charge de cryptomonnaies et de jetons sur plusieurs blockchains

3. SafePal S1

• Nouveau venu sur le marché, lancé récemment
• Compatible avec 20 blockchains et plus de 10 000 jetons, assurant une compatibilité multi-chaînes avancée
• Interface tactile et navigation intuitive, très accessible pour les débutants
• Prix abordable par rapport à la concurrence, accessible à un large public
• Fonction d’auto-destruction en cas de manipulation suspecte, renforçant la sécurité
• Soutenu par la branche investissement d’une grande plateforme d’échange, garantissant développement et support
• Totalement « air-gapped », sans USB ni Bluetooth, transactions via QR codes

Les portefeuilles non custodials sont adaptés à la détention à long terme

Le choix du type de portefeuille crypto dépend de chaque investisseur, en fonction de son niveau technique, sa tolérance au risque et ses usages.

Chacun doit décider de ses préférences en matière de contrôle et du compromis entre sécurité et praticité au quotidien. Les détenteurs à long terme qui privilégient la sécurité choisissent souvent les solutions non custodials, notamment les portefeuilles matériels, offrant la meilleure protection contre les défaillances d’échange, les piratages et les saisies réglementaires.

Pour les traders actifs ou ceux qui ont besoin d’un accès fréquent à leurs fonds, une approche hybride peut être optimale : garder une partie sur portefeuille custodial pour le trading, et la majeure partie en stockage non custodial pour la sécurité. Comprendre ses propres besoins et les compromis de chaque type de portefeuille est essentiel pour choisir une solution adaptée à sa stratégie crypto et à sa gestion du risque.

Au final, le mantra « pas vos clés, pas vos coins » rappelle l’importance de la détention autonome pour une vraie propriété. Les portefeuilles non custodials incarnent les principes fondamentaux de la crypto : décentralisation, autonomie et indépendance financière. Avec l’expérience, le passage vers des solutions non custodials devient crucial pour protéger vos actifs numériques et garder le contrôle sur votre avenir financier.

FAQ

Quelle est la principale différence entre portefeuille non custodial et portefeuille custodial ?

Un portefeuille non custodial vous offre le contrôle total de vos clés privées et de vos actifs, tandis qu’un portefeuille custodial confie leur gestion à un tiers. Le non custodial assure une véritable propriété et l’accès à la DeFi ; le custodial offre la commodité. Faites votre choix selon ce que vous privilégiez : contrôle ou facilité d’utilisation.

Quels sont les avantages et inconvénients d’un portefeuille non custodial ?

Avantages : contrôle intégral sur vos clés privées et vos actifs, confidentialité renforcée, aucun risque lié à un intermédiaire centralisé. Inconvénients : la gestion des clés incombe à l’utilisateur, risque accru de perte si elles sont oubliées ou compromises, et absence de recours pour récupération.

Quels sont les avantages et inconvénients d’un portefeuille custodial ?

Avantages : simplicité d’utilisation, récupération facile du compte, sécurité gérée par des professionnels. Inconvénients : absence de contrôle sur les clés privées, dépendance à un service tiers, risque de piratage du service.

Dois-je choisir un portefeuille non custodial ou custodial ?

Choisissez le custodial pour la commodité et la simplicité d’utilisation ; optez pour le non custodial pour le contrôle et la sécurité de vos actifs. Le choix dépend de l’équilibre entre praticité et pleine propriété.

Les actifs peuvent-ils être récupérés si la clé privée est perdue dans un portefeuille non custodial ?

Non, il n’est pas possible de récupérer les actifs si la clé privée est perdue. La clé privée est le seul moyen d’accéder et de gérer les actifs sur la blockchain. En l’absence de clé ou de seed phrase, vos fonds sont définitivement inaccessibles. Sauvegardez toujours ces éléments en toute sécurité.

Si une plateforme d’échange custodial est piratée, mes actifs sont-ils perdus ?

Oui, vos actifs sont exposés. Sur un portefeuille custodial, la plateforme détient vos clés privées. En cas de piratage, les fonds peuvent être dérobés, sauf si la plateforme dispose d’une assurance ou de mesures de sécurité spécifiques. Les portefeuilles non custodials vous assurent le contrôle total et éliminent ce risque.

Un portefeuille non custodial est-il adapté aux débutants ?

Oui, les portefeuilles non custodials conviennent aux débutants grâce à leurs interfaces intuitives et au contrôle complet des clés privées. Privilégiez les portefeuilles avec une conception simple et des instructions claires. Ils garantissent sécurité et pleine propriété.

Quels sont les portefeuilles non custodials les plus courants ?

Parmi les portefeuilles non custodials les plus populaires : MetaMask, qui fonctionne avec des extensions de navigateur et des applications mobiles pour un usage quotidien sur Ethereum et chaînes compatibles, et Trust Wallet, privilégié pour un usage mobile. D’autres alternatives répandues incluent Ledger Live, Trezor et Phantom pour les utilisateurs Solana.