A Coinbase e a Cardless lançaram um cartão de crédito apoiado por stablecoin que permite aos detentores de USDC aceder a crédito usando as suas participações em cripto como garantia. O cartão tem como alvo os detentores de stablecoins que não conseguem qualificar-se para cartões de crédito tradicionais sem garantias, oferecendo-lhes um caminho para construir crédito sem liquidar activos. Os candidatos comprometem as suas participações em USDC na Coinbase como garantia, pagam uma taxa de acesso de 49,99 dólares e recebem um cartão de crédito em funcionamento enquanto a sua garantia continua a render. O produto procura colmatar uma lacuna no sistema financeiro, onde milhões em todo o mundo detêm activos digitais, mas continuam mal servidos por instituições convencionais que dependem do historial de crédito tradicional para a avaliação de risco.
Coinbase e Cardless usam garantia em USDC para a mecânica do cartão de crédito
Os candidatos reservam uma parte das suas participações em USDC na Coinbase como garantia contra a dívida associada ao cartão. A garantia permanece na bolsa, bloqueada contra um eventual incumprimento, mas os titulares do cartão continuam a receber rendimentos sobre os seus USDC sequestrados durante toda a vigência do acordo. Isto difere dos cartões tradicionais com garantia, em que os depósitos ficam dormentes numa conta bancária e geram pouco ou nada.
A cofundadora da Cardless, Michael Spelfogel, afirmou: "As pessoas candidatam-se a partir de partes muito diferentes do espectro do crédito. Há quem queira usar este método porque acredita na criptomoeda, mas está apenas a começar a sua jornada e a acumular riqueza." O cartão serve utilizadores nativos de cripto que podem ser detentores de activos, mas sem o historial de crédito de que os credores tradicionais necessitam. Alguém com um saldo relevante em USDC, mas com um historial de empréstimos limitado, passa agora a ter um caminho para construir crédito sem liquidar participações.
Titulares do cartão ganham rendimento no USDC garantido enquanto pagam uma taxa de acesso de 49,99 dólares
A funcionalidade de rendimento sobre a garantia distingue este produto das ofertas antigas de cartões com garantia. Os cartões tradicionais com garantia exigem que os utilizadores abram mão da liquidez e não devolvem nada pelo depósito. Aqui, o USDC continua a trabalhar enquanto serve de segurança. Para quem acumula USDC ao longo do tempo, a garantia não é um custo morto, mas sim um activo produtivo que também desbloqueia poder de compra.
A taxa de 49,99 dólares para aceder ao cartão é um custo único que substitui a margem de taxa de juro que um banco normalmente incorporaria num produto com garantia. A estrutura é transparente: os utilizadores sabem o que pagam à partida, em vez de verem os custos acumularem-se através de encargos mensais de juros. A Cardless recusou-se a partilhar quantos cartões foram emitidos até agora.
A parceria entre a Coinbase e a Cardless começou em setembro com o cartão da Amex
Este cartão assenta numa parceria entre a Coinbase e a Cardless que começou em setembro, quando as duas empresas lançaram um cartão com marca Coinbase em associação com a American Express. A oferta anterior seguiu uma abordagem diferente, disponibilizando até 4% de cashback em bitcoin nas compras e cativando utilizadores cripto existentes que preferiam recompensas em vez de crédito baseado em garantia.
O novo cartão apoiado por stablecoin marca uma mudança nessa relação. Enquanto a colaboração com a Amex tinha como foco incentivar os gastos com recompensas em cripto, este produto centra-se em expandir o acesso ao crédito para pessoas que o sistema atualmente exclui. A Cardless tem experiência na criação de programas de cartões co-marcados para grandes nomes, incluindo Qatar Airways e Alibaba. A empresa tem sido vocal na sua opinião de que os programas tradicionais de crédito centrados nos bancos são sistemas rígidos que deixaram uma oportunidade significativa por explorar.
Cartão de crédito apoiado por stablecoin alarga o acesso ao crédito para além dos sistemas tradicionais
A chegada de um cartão de crédito apoiado por stablecoin da Coinbase mostra como a linha entre a infraestrutura cripto e os produtos financeiros do dia-a-dia continua a tornar-se cada vez mais ténue. Trata-se de um cartão para consumidores com uma estrutura de taxas, um mecanismo de garantia e um público-alvo claro. Ao usar a garantia em USDC como âncora para a avaliação de risco em vez de um score FICO, o cartão contorna um dos mecanismos de controlo mais persistentes na banca de consumo.
Para o ecossistema das stablecoins, um produto como este cria um novo caso de uso para deter USDC para além do yield farming ou dos pagamentos. Posiciona as stablecoins como um activo de identidade financeira, algo que pode ajudar a validar a solvabilidade num sistema que anteriormente não tinha um mecanismo para reconhecê-lo.
FAQ
Como funciona o cartão de crédito apoiado por stablecoin da Coinbase e da Cardless?
Os candidatos reservam uma parte das suas participações em USDC na Coinbase como garantia para assegurar o cartão. Pagam uma taxa de acesso de 49,99 dólares e recebem um cartão de crédito em funcionamento enquanto continuam a obter rendimento sobre os seus USDC bloqueados.
Quem é elegível para o cartão de crédito apoiado por stablecoin?
O cartão foi concebido para detentores de stablecoins que não conseguem qualificar-se para um cartão de crédito tradicional sem garantias, mas que detêm USDC na Coinbase. Tem como alvo pessoas em todo o espectro do crédito, incluindo quem está a começar a construir crédito e quem é nativo de cripto, mas está mal servido por credores convencionais.
Que taxas estão associadas ao cartão de crédito da Coinbase e da Cardless?
Existe uma taxa de 49,99 dólares cobrada pelo acesso ao cartão.
