Огляд глобального ринку капіталу
Огляд ринку США
-
Динаміка основних індексів: 27 липня S&P 500 зріс на 0,02% і завершив торги на рівні 7 413,18; Dow Jones Industrial Average піднявся на 0,51% до 52 210,08; Nasdaq Composite знизився на 0,18% до 24 932,08.
-
Динаміка секторів: Зниження цін на нафту підтримало акції споживчих товарів, комунікаційних сервісів та фінансового сектору. Brent знизився на 6,3%, дохідність 10-річних казначейських облігацій США опустилася до 4,65%. Акції виробників напівпровідників залишалися під тиском: Nvidia впала на 5,0%, Micron — на 2,3%. Microsoft і Apple зросли на 1,9% та 1,2% відповідно, що підкреслило різнобічну динаміку ринку.
-
Основні оголошення та економічні дані: Індекс споживчої довіри США буде оприлюднено 28 липня. FOMC проведе засідання 28–29 липня, а рішення щодо процентної ставки заплановане на 29 липня. Microsoft і Meta опублікують фінансові результати 29 липня, а 30 липня очікуються попередня оцінка ВВП США за другий квартал, дані PCE за червень, а також фінансові результати Apple і Amazon.
Огляд ринку Гонконгу
-
Динаміка ринку: 27 липня Hang Seng Index зріс на 0,98% і завершив торги на рівні 25 207,18, а Hang Seng TECH Index піднявся на 1,57% до 4 702,05. Оборот Main Board склав приблизно 210,5 млрд HKD.
-
Потоки на південь: Southbound Stock Connect зафіксував чистий продаж приблизно 1,574 млрд HKD. Meituan-W, Zhipu та Kingboard Laminates отримали чисті покупки на 1,217 млрд HKD, 616 млн HKD та 604 млн HKD відповідно. Xiaomi-W, SMIC та Alibaba-W зафіксували чистий продаж на 1,232 млрд HKD, 698 млн HKD та 675 млн HKD відповідно.
-
Динаміка секторів: Акції технологічних компаній з великою капіталізацією, PCB, авіації, золота та споживчих товарів очолили зростання. Xiaomi піднялася на 7,34%, Meituan — на 3,0%. Акції виробників напівпровідників, вугілля, нафти й газу знизилися: PetroChina впала на 3,53%, CNOOC — на 1,53%. Зниження цін на нафту зменшило тиск на витрати на авіаційне паливо і стало ключовим каталізатором відновлення акцій авіакомпаній.
-
Основні оголошення та розвиток IPO: InnoLight Technology (03308) завершила публічне розміщення акцій у Гонконзі 27 липня. Глобальне розміщення включає 54,5 млн H-акцій, початок торгів очікується 30 липня. Це може стати одним з найбільших IPO року у Гонконзі.
Огляд ринку Південної Кореї
-
Динаміка ринку: 27 липня KOSPI піднявся на 0,97% і завершив торги на рівні 6 755,75, а KOSDAQ зріс на 2,22% до 764,86, частково відігравши різке падіння попередньої сесії.
-
Потоки іноземних та інституційних інвесторів: На ринку KOSPI роздрібні та інституційні інвестори здійснили чисті покупки на 1,98 трлн KRW та 862,4 млрд KRW відповідно, а іноземні інвестори — чистий продаж на 2,89 трлн KRW. На ринку KOSDAQ інституційні інвестори купили чисто на 272,8 млрд KRW, а роздрібні та іноземні інвестори продали чисто на 144 млрд KRW та 129,5 млрд KRW відповідно.
-
Динаміка основних секторів: Акції виробників напівпровідників та інтернет-компаній відновилися. Samsung Electronics піднялася на 1,8% і завершила торги на рівні 254 000 KRW, SK hynix — на 3,24% до 1,8 млн KRW. Naver підскочила на 8,43% після новини про партнерство у сфері дата-центрів. Зниження цін на нафту та геополітичні ризики негативно вплинули на акції нафтопереробників і оборонних компаній: SK Innovation впала на 10,3%, Hanwha Aerospace — на 8,17%.
-
Основні оголошення: Південнокорейські технологічні компанії та їхні глобальні партнери оголосили про кілька угод щодо інвестицій у ШІ та напівпровідники. Naver повідомила, що Nvidia інвестує $1 млрд у спільний дата-центр. Ця новина підтримала відновлення акцій технологічних компаній, хоча тривалі продажі іноземними інвесторами свідчать про те, що апетит до ризику ще не стабілізувався.
Огляд ринку криптовалют
-
BTC (-2,93% | Поточна ціна: 63 222,1 USDT): BTC опустився нижче $64 000, а його годинний RSI знизився до 28,67, увійшовши в зону перепроданості. Ціна торгується нижче EMA7, EMA30, EMA120 та EMA200, MACD перебуває в негативній зоні, що свідчить про слабкий короткостроковий імпульс. Водночас композитний триденний технічний сигнал залишається бичачим, а структура середньої ковзної на денному графіку ще не стала повністю ведмежою. Відкритий інтерес за ф'ючерсами BTC становить приблизно $47,25 млрд, зниження за останні 24 год — 1,31%, співвідношення лонг/шорт — близько 1,22. Перша ключова зона для моніторингу зниження — $63 060–$63 550. Ближній рівень опору — $64 040–$64 420, далі — $64 750–$65 110.
-
ETH (-3,59% | Поточна ціна: 1 875,34 USDT): ETH показав гірший результат, ніж BTC, його годинний RSI — 31,51. Ціна впала нижче основних короткострокових середніх ковзних, MACD ослаб. Чотиригодинна і денна структура середніх ковзних залишаються бичачими, що вказує на те, що поточний рух ближче до різкого відкату, а не до повного розвороту середньострокової структури. Відкритий інтерес за ф'ючерсами ETH становить приблизно $26,88 млрд, зниження за останні 24 год — 2,6%, співвідношення лонг/шорт — близько 1,35. Основна зона підтримки — $1 850–$1 867. Початковий рівень опору — $1 896–$1 922, далі — близько $1 946.
-
Альткоїни: Загальна капіталізація ринку криптовалют становить приблизно $2,27 трлн, хоча BTC і ETH зазнали нової хвилі продажів незадовго до моменту збору даних. Індекс Fear & Greed — 35, що означає страх. Домінування Bitcoin — 58,64%, Індекс сезону альткоїнів — 51. Токени, пов’язані з приватними обчисленнями, перевіркою даних та AI-геймінгом, залишалися відносно активними, але слабкість основних криптовалют і наближення засідання FOMC можуть підвищити волатильність ринку.
Трендові криптовалютні токени
COTI COTI (+46,23%, Ринкова капіталізація: ~31,82 млн $)
За даними ринку Gate, COTI торгується на рівні 0,010776 USDT, зростання за останні 24 год — 46,23%. COTI — блокчейн-інфраструктурний проєкт, орієнтований на платежі, корпоративні Web3-застосунки та приватні обчислення. Поточна технічна дорожня карта акцентує використання криптографії для забезпечення програмованої приватності.
Ралі COTI переважно відображає зростання інтересу до інфраструктури приватності. Жодної значної фундаментальної події, що повністю пояснює рух, не виявлено. Відкритий інтерес за деривативами збільшився приблизно на 262,6% за останні 24 год, що свідчить про швидке надходження кредитного капіталу та одночасне зростання ризику короткострокового скупчення і волатильності.
ON Orochi Network (+46,07%, Ринкова капіталізація: ~26,10 млн $)
За даними ринку Gate, ON торгується на рівні 0,18093 USDT, зростання за останні 24 год — 46,07%. Orochi Network — платформа інфраструктури перевірки даних, що поєднує zero-knowledge proofs, Proof-Carrying Data та повністю гомоморфне шифрування для забезпечення цілісності та захисту даних для ончейн-застосунків.
Ралі ON продовжило ринкову історію навколо перевірки даних та zero-knowledge інфраструктури. Годинний RSI піднявся до 77,33, відкритий інтерес зріс приблизно на 96,3% за останні 24 год. Зростання ціни супроводжувалося значними кредитними надходженнями, і його стійкість ще має бути підтверджена обсягом торгів і реальним впровадженням в екосистемі.
AKE Akedo (+39,53%, Ринкова капіталізація: ~100 млн $)
За даними ринку Gate, AKE торгується на рівні 0,0044005 USDT, зростання за останні 24 год — 39,53%. Akedo — ігровий та контент-інжен і launchpad на основі ШІ, який використовує кілька співпрацюючих AI agent для зниження бар'єрів у розробці та дистрибуції ігор.
Ралі AKE відображає ротацію капіталу в AI agent та інфраструктуру блокчейн-геймінгу. Рух, ймовірно, був викликаний поєднанням зміни ринкового наративу та активнішої торгівлі, а зростання відкритого інтересу за деривативами залишалося помірним.
Інсайти Alpha
Lido розпочинає міграцію понад 8 млн ETH на нову архітектуру валідаторів
27 липня Lido запустила найбільше оновлення основного протоколу з часу V2 у 2023 році. Оновлення поступово мігрує понад 8 млн ETH — приблизно $16 млрд активів у стейкінгу — на пост-Pectra 0x02 архітектуру валідаторів Ethereum. Максимальний ефективний баланс на валідатор зросте з 32 ETH до 2 048 ETH, що потенційно скоротить загальну кількість валідаторів Ethereum приблизно на третину.
Оновлення має зменшити трафік атестацій на рівні консенсусу та операційне навантаження для операторів вузлів. Також професійні оператори вузлів повинні будуть вносити заставу в ETH, посилюючи відповідальність. Головний вплив — на ефективність і безпеку стейкінгової інфраструктури Ethereum, а не на пряме зниження газових комісій. Помірне зниження прибутковості протоколу може також посилити конкуренцію на ринку ліквідного стейкінгу.
Ondo Finance запускає виконуючий рівень Ondo Network
Ondo Finance оголосила про запуск Ondo Network, яка вже працює та позиціонується як високопродуктивний виконуючий рівень для нового покоління фінансових ринків. Мережа є еволюцією початкової дорожньої карти Ondo Chain. Її архітектура розділяє виконання, валідацію та розрахунки: виконання відбувається у захищених апаратних середовищах, валідацію здійснює децентралізована мережа атестаторів, а розрахунки активів наразі спираються переважно на Ethereum.
Ondo Perps — перший застосунок, побудований на цій мережі. Ondo планує підтримувати додаткові блокчейни та токенізовані реальні активи як заставу в майбутньому. Ініціатива демонструє, що Ondo виходить за межі продуктів та протоколів RWA до інфраструктури торгівлі та розрахунків. Це може підвищити ефективність виконання в інституційних ончейн-ринках, хоча впровадження залежатиме від ліквідності, децентралізації валідаторів і кросчейн-безпеки.
Securitize Capital стає SEC-регульованим інвестиційним радником
27 липня Securitize повідомила, що її дочірня компанія Securitize Capital зареєструвалася в Комісії з цінних паперів і бірж США як інвестиційний радник. Операції в США тепер охоплюють зареєстрованого інвестиційного радника, брокер-дилера та альтернативну торгову систему, агента з переказу та послуги адміністрування фондів, розширюючи регульовану платформу токенізованих фінансів.
Реєстрація дозволяє Securitize тісніше співпрацювати з керуючими активами та інституційними інвесторами, а також підпорядковує компанію суворішим вимогам щодо розкриття інформації, дотримання, ведення обліку та регуляторного контролю. Це свідчить про те, що конкуренція у секторі RWA зміщується від простого перенесення активів на блокчейн до інтегрованих можливостей у сфері ліцензування, випуску, торгівлі, зберігання та управління активами.
Джерела
Gate Research — комплексна платформа досліджень блокчейну та криптовалюти, яка надає глибокий контент для читачів, включаючи технічний аналіз, інсайти ринку, галузеві дослідження, прогнозування трендів і аналіз макроекономічної політики.
Застереження
Інвестування в ринки криптовалют пов’язане з високим ризиком. Рекомендуємо користувачам проводити власні дослідження і повністю розуміти характер активів та продуктів перед прийняттям інвестиційних рішень. Gate не несе відповідальності за будь-які збитки або шкоду, що виникли внаслідок таких рішень.
