2026-01-18 08:41:29

#数字资产市场动态 هل التداول بالرافعة المالية حقًا خطير جدًا؟ ربما أنت فهمت الأمر بشكل خاطئ.

قبل 8 سنوات كنت أعتقد أن التصفية هي مجرد حظ، ثم أدركت أن كل إشعار تصفية هو بصمتي الشخصية. جوهر التداول ليس المقامرة على الارتفاع أو الانخفاض، بل هو استخدام الرياضيات لتحديد المخاطر.

ربما سمعت عن رافعة 100 ضعف، لكن لم تسمع من قبل عن هذا الزاوية: رافعة 100 ضعف مع مركز بنسبة 1%، المخاطر الفعلية أقل من التداول الفعلي بكامل رأس المال. أرى أن أكثر المتداولين استقرارًا يستخدمون رافعة 20 ضعف ويستثمرون فقط 2% من رأس مالهم، ولم يخسروا مركزًا خلال ثلاث سنوات. المعادلة بسيطة — المخاطر الحقيقية = الرافعة × حجم المركز، والأرقام لا تترك مجالًا للصدفة.

وقف الخسارة هو شراء الحماية مقابل المال. في الانهيار الكبير في 312، جميع الحسابات التي خسرت 78% سقطت على أمل "الصمود 5% أخرى لاستعادة التعادل". القاعدة الذهبية للمتداولين المحترفين: لا تتجاوز خسارتك في صفقة واحدة 2% من رأس مالك. مثل قاطع الدائرة في المنزل، إن لم يفصل في الوقت المناسب، سيسبب حريقًا.

الفائدة المركبة ليست ككرة الثلج التي تتدحرج، بل هي بناء طبقات من المكعبات. استثمار 5000 (بمضاعف 10) من رأس مال 50,000، وكلما حققت 10% ربح، أضيف 500 إلى المركز. بيتكوين ارتفعت من 75,000 إلى 82,500، وزاد المركز بنسبة 10% فقط، لكن الوسادة الآمنة زادت بنسبة 30%. أولئك الذين يغامرون بشكل عشوائي التقوا بالفعل في منتصف الطريق.

دعنا نرى كيف تحسب المؤسسات الأمور. صيغة المركز الديناميكي كالتالي: إجمالي المركز ≤ (رأس المال × 2%) / (مسافة وقف الخسارة × الرافعة). مع رأس مال 50,000 واستخدام رافعة 10، الحد الأقصى للمركز هو 5000، وخسارة 1000 تعني التوقف فورًا — هذا هو الحد الآمن الذي رسمته الجبر.

منطق جني الأرباح يشبه تقطيع الكعكة: إذا ارتفعت بنسبة 20%، بيع ثلث، وإذا ارتفعت بنسبة 50%، بيع ثلث آخر، والباقي يُباع إذا انخفض تحت خط 5 أيام. في سوق هذا العام، استخدم البعض هذه الطريقة لتحويل 50,000 إلى مليون.

هناك حيلة يستخدمها المخضرمون فقط: أثناء الاحتفاظ بالمركز، يشتري خيار بيع بنسبة 1% من رأس المال. في حال حدوث مفاجأة غير متوقعة، يمكن لهذا التأمين إنقاذ حياتك. في الانهيار في أبريل، أنقذ بعض الأشخاص حساباتهم بنسبة 23% من صافي القيمة باستخدام هذه الحماية.

دعنا نرى ماذا تقول البيانات: معدل التصفية خلال 4 ساعات هو 92%، ومع 500 صفقة شهريًا، يتم استهلاك 24% من رأس المال، و83% من الحسابات الرابحة تتراجع في النهاية بسبب الطمع.

وفي النهاية، إليك قواعد البقاء على قيد الحياة:

- السيطرة على الخسارة في صفقة واحدة ضمن 2%
- عدم إجراء أكثر من 20 صفقة سنويًا
- نسبة الربح إلى الخسارة لا تقل عن 3:1
- الحفاظ على مركز فارغ للمراقبة 70% من الوقت

السوق هو لعبة احتمالات. الفائز الحقيقي يراهن بمخاطرة 2% على اتجاه واحد. تذكر، الأرباح ستلاحقك بنفسها، وما عليك سوى مراقبة الخسائر وعدم تجاوزها للحدود. عندما تحول التداول إلى معادلة، لن تسيطر عليك العواطف أبدًا.

BTC‎-0.1%

شاهد النسخة الأصلية

قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.

تسجيلات الإعجاب 9

أعجبني
9
6
إعادة النشر
مشاركة

تعليق

0/400

ImpermanentPhilosopher

· منذ 8 س

قولك صحيح، لكنني رأيت الكثير من الناس يموتون على عبارة "أنا أفهم إدارة المخاطر"... وضع وقف الخسارة على الورق وفعلاً الضغط على زر البيع أمران مختلفان تمامًا الصفقة العشوائية حقًا غبية، لكن إجراء 20 صفقة تداول في السنة هو تصرف مفرط في السيطرة، هل نحن نتداول أم نتأمل؟ الشراء بنسبة 1% للخيارات القصيرة الأجل يبدو وكأنه إنفاق المال لتمديد الحياة، هل هو فعلاً مفيد في اللحظات الحاسمة؟ قاعدة الخسارة بنسبة 2% أنا أؤمن بها، لكن من ينفذها قليل جدًا 50 ألف إلى مليون... كم من الحظ يحتاج هذا الرقم ليحدث؟

شاهد النسخة الأصليةرد0

FlashLoanLarry

· منذ 8 س

قال جيدًا، إدارة المخاطر هي الحد الأدنى للبقاء على قيد الحياة، في تلك المرة كدت أن لا أفهم الأمر بشكل كامل، وكدت أن أخرج من السوق في منتصف الطريق. --- وقف الخسارة بنسبة 2% أصبح عادة لي منذ زمن، والتمسك بهذا أنقذني عدة مرات. --- "الربح سيلاحقك بنفسه" هذه العبارة لمستني، الكثير من الناس قلبوها. --- 20 صفقة في السنة هذا فعلاً قوي، لكن هناك من يفعل ذلك ويحقق أرباحًا هائلة. --- شاهدت قصص عن من قام ببيع كامل محفظته مباشرة وتعرض للانفجار، الآن فهمت لماذا يحدث الانفجار. --- مراقبة السوق بدون عمل لمدة 70% من الوقت تبدو قاسية، لكن عند التنفيذ تعرف مدى صعوبتها. --- لم أفكر أبدًا في طريقة التأمين على الخيارات، يجب أن أتعلم هذه الحيلة. --- الصفقة التي كانت عند 312، أنا فقط "صمدت قليلاً" وماتت، هذه المرة تعلمت الدرس جيدًا. --- الرافعة المالية ليست خطأ بحد ذاتها، الخطأ هو عدم حفظ المعادلة في الدماغ. --- هل توجد حالات حقيقية لتحويل 50,000 إلى مليون، أم أنها مجرد قصص لجذب الانتباه؟

شاهد النسخة الأصليةرد0

WalletInspector

· منذ 8 س

هذه الصديق استغرق 8 سنوات ليصل إلى فهمه، وأنا استغرقت عامين من العمل الشاق لأفهم، والأهم هو القدرة على التنفيذ يقال بشكل جميل، لكن عندما تدخل السوق، معظم الناس يظلوا طماعين، وأنا درس حي نظرية وقف الخسارة بنسبة 2% ليست خطأ، فقط ينسى الجميع عند اللمس، كل مرة أريد أن أنتظر أكثر من هو الذي قال أن 5 آلاف تتحول إلى مليون، أعتقد أنه من تأليف خيالي تشبيه الفائدة المركبة ببناء المكعبات رائع، أخيرًا أحد يشرحها بوضوح هل تدفع 20 عملية فقط في السنة؟ أنا دفعت أكثر من 30 هذا الشهر، يبدو أنني طماع جدًا حماية السوق بواسطة خيارات البيع القصيرة فعلاً قوية، لكن تكلفتها عالية أيضًا الأكثر إحباطًا هو قول "الأرباح ستلاحقك بنفسها"، أنا أبحث عن الأرباح فعلاً

شاهد النسخة الأصليةرد0

DataBartender

· منذ 8 س

هذه المنطق أؤمن به، خاصة قاعدة الخسارة 2%، لم ألتزم بها وأخسرت بسبب ذلك. --- انتظر، التداول السنوي لا يتجاوز 20 صفقة؟ كم يجب أن يكون لديك من صبر، كيف أجد نفسي أريد التداول كل أسبوع. --- نسبة الرافعة 100 ضعف مع حجم مركز 1%، لم أكن أتوقع هذا من قبل، يا إلهي لقد قلبت الأمور رأسا على عقب. --- "الأرباح ستلاحقك بنفسها" هذه الجملة مؤلمة، أنا ألاحقها طوال الوقت. --- جربت استراتيجية جني الأرباح وقطع الكعكة، فعلاً تدوم أطول من التداول العشوائي. --- تأمين الخيارات القصيرة الأجل هذه حيلة قديمة، لا يفهمها إلا من مر بتجربة البجعة السوداء. --- بس حاب أسأل، كيف يتغلب الأشخاص الذين يجرون 20 صفقة في السنة على FOMO، ركبتي تكاد تتكسر. --- البيانات هنا غير معقولة، 83% من الأرباح في النهاية تتراجع، وأنا أيضاً من ضمن هؤلاء الـ83%. --- أشعر أن كل هذا مكتوب للأشخاص ذوي السيطرة القوية على النفس، أما أنا اللي أندفع بسرعة وأضع كل شيء، كيف أقدر أتعامل. --- المهم أن تعرف هذه المبادئ، وأن تنفذها فعلاً، معظم الناس يموتون عند كلمة "تمسك 5% إضافية".

شاهد النسخة الأصليةرد0

LightningWallet

· منذ 8 س

يا إلهي، هذه النظرية تبدو جيدة، لكن الأشخاص الذين أعرفهم ويستخدمون قاعدة 2%... لا زالوا يخسرون، فقط يخسرون بشكل أبطأ أعتقد أن الأمر لا يتعلق بالمعادلة، بل بمدى قدرتك على تنفيذ وقف الخسارة فعلاً، وهو الأصعب حالة من 50,000 إلى مليون... أود أن أرى لقطة شاشة للحساب، وأعتقد أنه لم يظل على قيد الحياة حتى الآن

شاهد النسخة الأصليةرد0

GasOptimizer

· منذ 8 س

يا صديقي، هذه النظرية تبدو مريحة، لكن الواقع هو أن معظم الناس لا يستطيعون السيطرة على تلك النسبة ، وبمجرد حدوث موجة عكسية، يختفي كل شيء. هل تقوم بـ20 صفقة في السنة؟ أنا في أبريل من العام الماضي فقط قمت بأكثر من 50 عملية، والآن حسابي أصبح صفراً، وأدركت حقيقة الأمر. حتى لو كانت كلماتك جميلة، لا يمكن تغيير حقيقة واحدة — 90% من المتداولين الأفراد في النهاية يعملون لصالح البورصات.

شاهد النسخة الأصليةرد0