Muchas veces la gente pregunta, ¿por qué algunos traders se atreven a abrir órdenes de millones, mientras que la mayoría de los novatos ni siquiera se lo plantean? La verdad es que la lógica detrás de esto es muy realista.

Abrir órdenes grandes no solo es cuestión de valentía, sino que también implica entender el mecanismo de trading. Tomemos como ejemplo la operación de cobertura, una estrategia que en absoluto puede ser utilizada por cualquier persona sin más. La cobertura requiere abrir órdenes sincronizadas en diferentes cuentas para lograr un equilibrio de riesgo. Una cuenta va en largo, y la otra en corto, así se puede asegurar beneficios o controlar pérdidas.

A simple vista parece una operación dispersa, pero el problema radica en que necesitas suficiente liquidez para soportar la operación simultánea en ambas cuentas. De ida y vuelta, solo la asignación de fondos entre las cuentas ya es bastante ajustada.

Haz un cálculo y entenderás. Para ejecutar una estrategia de cobertura de manera estable, cada cuenta necesita contar con un margen razonable. Incluso con operaciones de tamaño medio, es difícil avanzar cómodamente si el capital total es menor a 2 millones. Esto sin contar los costos adicionales como deslizamientos y comisiones. Cuando el capital es insuficiente, cualquier pequeña fluctuación del mercado puede activar una liquidación forzosa, y el significado de la cobertura se desvanece por completo.

Por lo tanto, en lugar de decir que la diferencia está en la valentía del trader, es mejor decir que radica en la capacidad de capital. Sin un respaldo financiero sólido, por muy valiente que seas, tendrás que obedecer las órdenes del mercado.