Cadena de fraude en criptomonedas expuesta: 28.0 mil millones de dólares en fondos ilegales fluyen hacia plataformas de intercambio

En los últimos dos años, los intercambios de criptomonedas a nivel mundial se han convertido en la «máquina de retirar fondos» de los criminales. Una investigación exhaustiva realizada en colaboración entre The New York Times y la Red Internacional de Periodistas de Investigación revela que al menos 28.000 millones de dólares provienen de fondos ilegales de hackers, grupos de estafadores y extorsionadores, fluyendo continuamente hacia las principales plataformas de intercambio globales.

Las fuentes de estos fondos son variadas: desde actividades de lavado de dinero por parte de grupos de ciberdelincuentes en Corea del Norte, hasta estafas que se extienden desde Minnesota, EE. UU., hasta el sudeste asiático. Lo que resulta aún más preocupante es que, a pesar de que la industria de las criptomonedas se ha ido acercando a la corriente principal, las autoridades regulatorias están debilitando progresivamente sus esfuerzos para combatir estos delitos.

La escala de las estafas en criptomonedas es alarmante

Los datos de la investigación son impactantes. Según estadísticas de Chainalysis, en 2024, los fondos relacionados con estafas recibidos por los intercambios de criptomonedas en todo el mundo alcanzaron al menos 4.000 millones de dólares. El equipo de investigación entrevistó a 24 víctimas de estafas en criptomonedas, cuyos fondos robados terminaron en plataformas líderes del sector.

Un ejemplo típico es un padre de Minnesota, EE. UU., que invirtió en criptomonedas siguiendo las instrucciones de una firma financiera familiar en Seattle, solo para que los estafadores se llevaran 1,5 millones de dólares. Más de 500.000 dólares de esa cantidad terminaron en una gran plataforma de intercambio.

Las estafas en criptomonedas se han convertido en un problema global. Datos de la Oficina Federal de Investigación (FBI) muestran que en el año pasado, las estafas de inversión en criptomonedas causaron pérdidas por al menos 5.800 millones de dólares. Entre las técnicas más comunes se encuentra el esquema de «piso de cerdo» (donde los estafadores primero ganan la confianza de las víctimas y luego las inducen a invertir en proyectos falsos). Muchos inversores mayores, ejecutivos de empresas e incluso directores de bancos han caído en estas trampas.

Los intercambios se convierten en la última parada para el lavado de dinero

Los intercambios de criptomonedas desempeñan un papel clave en toda la cadena de actividades delictivas: son canales convenientes para convertir fondos ilegales en dinero real.

La investigación revela que un gran grupo financiero en Camboya (incluido en la lista de entidades relacionadas con actividades delictivas por el Departamento del Tesoro de EE. UU.) ha mantenido conexiones financieras ininterrumpidas con varias plataformas de intercambio líderes. Entre julio de 2024 y julio de 2025, ese grupo transfirió más de 400 millones de dólares a una plataforma del sector. Incluso después de que el Departamento del Tesoro emitiera una orden de prohibición el 1 de mayo, las transferencias continuaron: en los dos meses y medio posteriores, transfirieron al menos 77 millones de dólares a esa plataforma.

Aún más sorprendente es la actividad de lavado de dinero por parte de hackers norcoreanos. En febrero, una empresa de rastreo de criptomonedas descubrió que, tras robar 1.5 mil millones de dólares, los hackers de Corea del Norte rápidamente convirtieron Ethereum en Bitcoin y transfirieron 900 millones de dólares a cinco cuentas de depósito en una plataforma líder. El CEO de ChainArgos, una firma de rastreo de criptomonedas, afirmó que esa plataforma en realidad se convirtió en el punto final de la cadena de lavado, ayudando a blanquear millones de dólares en fondos ilícitos.

Cuentas falsas y la apariencia de cumplimiento KYC

Sorprendentemente, aunque los mecanismos de verificación de identidad (KYC) en los intercambios parecen sólidos, en realidad tienen muchas vulnerabilidades.

En un caso de estafa en Minnesota, la investigación mostró que dos cuentas relacionadas en una plataforma tenían datos que resultan difíciles de creer. Una de ellas tenía una foto de una mujer de pie frente a una pared de chapa ondulada, y la dirección registrada era en una aldea de China. En pocos meses, esa cuenta movió más de 7 millones de dólares.

Otra cuenta, registrada a nombre de una mujer de 24 años de una zona rural de Myanmar, movió más de 2 millones de dólares en nueve meses, una cantidad que supera en más de 1,000 veces el ingreso anual per cápita en Myanmar, lo cual es claramente anómalo. Un responsable de una organización sin fines de lucro contra las estafas señaló que esas dos mujeres probablemente sean «transportistas de fondos», y que su información personal ha sido usurpada por los estafadores.

Las víctimas no tienen a quién acudir. Una mujer de 58 años en Alberta, Canadá, llamada Carrissa Weber, perdió 25.000 dólares de sus ahorros en una estafa, y sus fondos robados terminaron en una plataforma global. Esa plataforma afirmó que las cuentas relacionadas ya estaban bajo vigilancia desde el año pasado por «características sospechosas», pero no fueron congeladas hasta octubre de este año, es decir, seis meses después de que Weber fue víctima.

Puntos de intercambio de criptomonedas: nuevos centros de lavado a nivel mundial

En Kiev, Hong Kong, Dubái y otros lugares, han surgido silenciosamente tiendas físicas de intercambio de criptomonedas. En estos locales, a menudo no es necesario mostrar identificación para convertir grandes cantidades de criptomonedas en dólares, euros u otras monedas fiduciarias, y realizar transacciones en efectivo.

Datos de Crystal Intelligence muestran que en 2023, las tiendas de intercambio en Hong Kong manejaron transacciones por más de 2.5 mil millones de dólares. Datos de empresas de análisis de criptomonedas indican que, en ese mismo año, las principales plataformas del sector recibieron 531 millones de dólares en fondos de estos puntos de intercambio.

Un periodista realizó una investigación en Ucrania. Tras transferir 1.200 dólares en criptomonedas por Telegram, en pocos minutos recibió billetes en efectivo atados con una banda de goma gruesa, sin recibo y con registros de chat eliminados inmediatamente. Estos locales se han convertido en lugares perfectos para que los criminales conviertan activos digitales en efectivo.

En Dubái, en un edificio de oficinas de lujo, un periodista vio a un cliente cambiar 6.000 dólares en criptomonedas por un fajo de billetes locales. La dirección de criptomonedas de esa casa de cambio mostró que en dos semanas de septiembre recibió más de 2 millones de dólares en fondos.

La regulación se está debilitando en lugar de fortalecerse

Irónicamente, mientras la industria de las criptomonedas crece exponencialmente y el volumen de transacciones legales diarias alcanza decenas de miles de millones de dólares, las fuerzas del orden están reduciendo sus esfuerzos.

En abril, el Departamento de Justicia de EE. UU. disolvió un equipo especializado en la persecución de delitos en criptomonedas, y afirmó que los fiscales deberían centrarse en combatir terroristas y traficantes, dejando de lado la responsabilidad de perseguir «las plataformas en las que estos delitos se llevan a cabo».

Este cambio deja a las autoridades incapaces de hacer frente a la proliferación de actividades ilegales. Un responsable de una firma de investigación en criptomonedas afirmó: «Las fuerzas del orden no pueden hacer frente a la situación actual de actividades ilícitas en este sector; esta situación no puede continuar».

La doble moral en la regulación de los intercambios

Lo que resulta confuso es que algunos intercambios, a pesar de haber sido sancionados por violaciones a las leyes financieras y haber llegado a acuerdos con el gobierno, siguen recibiendo fondos sospechosos tras esas resoluciones.

Un líder del sector fue multado con 4.3 mil millones de dólares por facilitar transacciones para organizaciones terroristas, y afirmó que no toleraría actividades ilícitas. Sin embargo, las investigaciones muestran que, tras esos acuerdos, continuaron recibiendo fondos sospechosos de múltiples fuentes.

Otra plataforma global, en febrero de este año, acordó pagar 504 millones de dólares por violar leyes de transferencia de fondos, y en los cinco meses siguientes, recibió más de 220 millones de dólares en fondos sospechosos. El director legal de esa plataforma afirmó que han establecido mecanismos de cumplimiento, pero su efectividad es cuestionable.

Un experto en criptomonedas de la Universidad de Texas señaló la raíz del problema: «Si expulsamos a los criminales de la plataforma, la plataforma perderá una gran parte de sus ingresos. Por eso, en realidad, tienen un interés en permitir que estas actividades ilegales continúen».

Conclusión

La investigación solo revela la punta del iceberg de la cadena de estafas en criptomonedas. Dado que muchas cuentas delictivas no han sido expuestas públicamente, la escala real probablemente supera los 28.000 millones de dólares.

A medida que las criptomonedas avanzan hacia la corriente principal y el sector continúa expandiéndose, surge una preocupación: ¿cómo proteger a los inversores legítimos y, al mismo tiempo, cerrar las brechas que permiten a los criminales lavar dinero a través de las plataformas? Esto no solo pone a prueba la autorregulación y la voluntad de cumplimiento de los intercambios, sino también la eficacia de las autoridades regulatorias.