Aprovecha las caídas del mercado: dos líderes Fintech posicionados para la recuperación

Cuando las correcciones del mercado generan miedo en los inversores, los traders inteligentes saben que a menudo es el mejor momento para acumular activos de calidad. Los últimos tres años han demostrado que este plan de acción funciona—a pesar de fuertes retrocesos que parecían condiciones de mercado bajista, quienes permanecieron invertidos obtuvieron ganancias sustanciales. El entorno actual del mercado presenta oportunidades similares para los inversores dispuestos a mirar más allá de la volatilidad a corto plazo.

El caso de las Fintech durante la turbulencia del mercado

Las acciones de tecnología financiera han emergido como las que mejor rendimiento ofrecen cuando los mercados tradicionales enfrentan incertidumbre. La razón es sencilla: estas empresas combinan un crecimiento explosivo de ingresos con márgenes de beneficio en expansión—la fórmula exacta necesaria para superar al S&P 500 a largo plazo.

Dos nombres destacan como particularmente atractivos durante entornos bajistas: Robinhood Markets y Interactive Brokers. Ambos entregaron rendimientos notables en 2025 y mantienen el impulso de cara a 2026.

Robinhood Markets: Aceleración del crecimiento en múltiples frentes

Robinhood Markets (NASDAQ: HOOD) casi triplicó su valor el año pasado, pero la subida parece lejos de terminar. ¿El catalizador? Una ejecución excepcional en diversas fuentes de ingresos.

Los resultados del tercer trimestre de la compañía revelaron una transformación operativa sorprendente. Los ingresos se duplicaron respecto al año anterior, mientras que el negocio de mercados de predicción—básicamente apuestas deportivas para contratos financieros—explosionó con impulso. El comercio de criptomonedas se convirtió en un destacado, con un aumento superior al 300% respecto al año anterior, demostrando la capacidad de la firma para capitalizar las tendencias financieras emergentes.

El segmento de mercados de predicción merece atención especial. Tras procesar 2.3 mil millones de contratos en el Q3, los traders de Robinhood superaron esa cifra solo en octubre, con 2.5 mil millones de operaciones en un solo mes. Esta aceleración sugiere que los mercados de predicción podrían convertirse en el próximo gran motor de crecimiento de Robinhood.

Lo que hace esto particularmente optimista: el éxito en los mercados de predicción tiende a impulsar la actividad secundaria. A medida que los usuarios se involucran más en el trading de contratos, generalmente aumentan su actividad en acciones tradicionales y opciones, amplificando los ingresos basados en transacciones de Robinhood.

Interactive Brokers: Oportunidad de valor con base de clientes en expansión

Interactive Brokers (NASDAQ: IBKR) ofrece una tesis de inversión diferente pero igualmente convincente. Aunque no crece de forma explosiva como Robinhood, Interactive Brokers opera con una valoración más razonable—con un ratio de solo 26x ganancias futuras—lo que deja un potencial de subida significativo.

Los fundamentos de crecimiento de la correduría son sólidos. El volumen de operaciones bursátiles aumentó un 67% respecto al año anterior en el Q3, contribuyendo a un crecimiento total de ingresos del 23%. Más importante aún, el motor de beneficios principal de la compañía—los intereses netos—se expandió un 21% respecto al año anterior, representando aproximadamente dos tercios de las ventas totales.

Este cambio en la composición de ingresos refleja un compromiso más profundo de los clientes. Los préstamos con margen de los clientes de Interactive Brokers alcanzaron los 77.300 millones de dólares en el Q3, un aumento del 39% respecto al año anterior. Cuando los inversores se sienten lo suficientemente confiados como para pedir prestado contra sus posiciones, esto indica un optimismo creciente y suele preceder a un aumento en la frecuencia de operaciones.

La adquisición de clientes se aceleró de manera impresionante, alcanzando 4.13 millones de cuentas—un aumento del 32% respecto al año anterior. Esta expansión en la base de usuarios sugiere que las mejoras en la infraestructura de Interactive Brokers y sus tasas de margen competitivas están dando frutos. A medida que la base de clientes crece, los segmentos de negocio existentes se benefician de un mayor volumen de transacciones y oportunidades de ingresos diversificados.

Por qué los mercados bajistas pueden crear oportunidades

La historia muestra que los entornos de mercado bajista suelen preceder a las recuperaciones más fuertes. Los inversores que acumulan activos de crecimiento de calidad durante las caídas se posicionan para capturar retornos desproporcionados una vez que el sentimiento se normaliza. Tanto Robinhood como Interactive Brokers han demostrado la excelencia operativa necesaria para no solo sobrevivir a las correcciones, sino prosperar durante las fases de recuperación.

Interactive Brokers, en particular, tiende a protagonizar recuperaciones impresionantes cuando la confianza de los inversores vuelve a los mercados financieros. La estrategia de crecimiento multicanal de Robinhood lo posiciona para captar una cuota de mercado en expansión en los mercados de predicción, criptomonedas y acciones tradicionales simultáneamente.

Para los inversores con un horizonte temporal más largo, posicionarse ahora en estos líderes fintech podría ser mucho más gratificante que esperar condiciones de mercado perfectas.