10 Januari | Analisis Pergerakan BTC

Intisari Utama

Harga saat ini: $90,600 (hingga pagi hari 10 Januari)

Prospek jangka pendek: Netral cenderung bearish. Level 1 jam dan 4 jam menunjukkan tekanan penurunan jangka pendek, MACD menunjukkan divergensi negatif, tetapi kerangka harian tetap mempertahankan tren naik. Diperkirakan dalam 24-48 jam ke depan akan terjadi konsolidasi di kisaran $89,500-$91,500, dengan probabilitas pengujian ke bawah sekitar 70%.

Support utama:

• $89,500 - Bawah Bollinger Bands 4 jam dan area likuidasi yang padat berdekatan
• $89,000 - Support SMA50 1 jam
• $87,500 - Area likuidasi bullish jangka panjang yang penting(Total eksposur $12,7 miliar)

Resistansi utama:

• $91,200 - Tengah Bollinger Bands 4 jam dan resistansi EMA12
• $91,500 - Resistansi SMA200 1 jam
• $93,000 - Area likuidasi bearish yang padat(Total eksposur $10,5 miliar)

Analisis Teknik Multi-Timeframe

Tren jangka pendek(1 jam)

• Harga berada di sekitar garis tengah Bollinger Bands($90,658), di bawah EMA12($90,670) dan EMA26($90,741)
• RSI 48,80, berada di zona netral namun cenderung lemah
• Histogram MACD sebesar -2,57, menunjukkan sinyal crossover bearish
• Harga di bawah support SMA50($90,746) dan SMA200($91,269), struktur jangka pendek cenderung bearish

Tren menengah(4 jam)

• Harga menembus garis tengah Bollinger Bands($91,254), sedang menguji support bawah($89,434)
• RSI turun ke 45,32, mendekati batas oversold
• MACD menunjukkan nilai negatif dalam kedalaman(-94,37), menampilkan divergensi bearish yang kuat
• Harga meskipun di atas SMA200($89,356), tetapi di bawah SMA50($91,325), tekanan jangka menengah cukup besar

Tren jangka panjang(Harian)

• Harga masih di atas garis tengah Bollinger Bands($89,498), mendekati garis atas($93,605)
• RSI 52,13, tetap netral cenderung bullish
• MACD sebesar 302,21, mempertahankan momentum bullish
• Harga di atas support SMA50($89,417), tetapi masih di bawah SMA200($106,332), tren kenaikan secara keseluruhan belum berubah

Dinamika Pasar dan Aliran Dana

Pasar Spot

• Dalam 24 jam terakhir, BTC berfluktuasi di kisaran $89,671-$91,839
• Setelah likuidasi posisi long sebesar $440 juta pada 6 Januari, harga terus mengkonsolidasi di sekitar $90.000
• Telah mengalami koreksi 28% dari puncak tertinggi Oktober di $126.000

Aliran Dana ETF

• Sejak 6 Januari, ETF spot BTC mengalami keluar bersih sebesar $1,13 miliar
• Aliran dana minggu 6-9 Januari campuran: masuk $697 juta pada hari Senin, keluar $486 juta pada hari Rabu
• Institusi menunjukkan aksi profit taking yang signifikan di awal tahun

Pasar Derivatif

• Total posisi terbuka sebesar $60,7 miliar, turun 1,72% dalam 24 jam, leverage menurun
• Total likuidasi dalam 24 jam terakhir sebesar $59,6 juta, dengan likuidasi long sebesar $35,5 juta(Lebih tinggi dari short $24,2 juta)
• Biaya dana positif(0,0079-0,01%), menunjukkan posisi long terus membayar biaya dana, menandakan pasar leverage long penuh sesak
• Posisi Binance terbesar mencapai $11,7 miliar(Turun 1,55%)

Data On-Chain

• Pada 9 Januari, masuk bersih ke bursa sebanyak 1.306 BTC
• Dalam 7 hari terakhir, keluar bersih sebanyak 5.638 BTC, menunjukkan tren akumulasi ringan
• Cadangan di bursa tetap di sekitar 2,75 juta BTC, tekanan pasokan stabil

Analisis Risiko Likuidasi

Risiko Likuidasi Turun

• $90.000 ke bawah: Risiko likuidasi berantai, eksposur kumulatif $7,41 miliar
• $89.224: Area likuidasi long yang padat
• $87.500: Support likuidasi penting, eksposur kumulatif $12,7 miliar

Risiko Likuidasi Naik

• $92.000: Area likuidasi short yang padat, eksposur kumulatif $6,9 miliar
• $93.000: Area likuidasi short utama, eksposur kumulatif $10,5 miliar

Risiko likuidasi posisi long saat ini jauh lebih tinggi daripada short. Jika menembus $90.000, berpotensi memicu reaksi berantai.

Saran Strategi Trading

Skenario Bearish( Probabilitas 70%)

• Zona masuk: $90.400-$90.600
• Target utama: $89.500(, target utama), $89.000(, target sekunder)
• Stop loss: $91.300
• Dasar: Divergensi MACD 4 jam yang dalam dan MACD positif menunjukkan pasar long penuh sesak

Skenario Bullish( Probabilitas 60%, perlu konfirmasi breakout)

• Kondisi masuk: Break dan stabil di atas $91.200
• Target: $91.500(, konservatif), $93.000(, agresif)
• Stop loss: $90.500
• Dasar: MACD harian tetap bullish, jika oversold jangka pendek pulih, berpotensi rebound

Peringatan Risiko

• Perhatikan level psikologis kunci di $90.000, penembusan berpotensi memicu reaksi berantai likuidasi
• Biaya dana yang terus positif dapat menyebabkan posisi long semakin menutup posisi
• Kebijakan Federal Reserve dan perubahan likuiditas makro tetap menjadi faktor utama

Kesimpulan

BTC saat ini berada dalam fase pertarungan antara koreksi jangka pendek dan tren kenaikan jangka panjang. Secara teknikal, level 1 jam dan 4 jam menunjukkan tekanan, tetapi kerangka harian tetap utuh. Sentimen pasar cenderung berhati-hati di tengah keluarnya ETF besar dan leverage long yang penuh sesak. Disarankan untuk memperhatikan support di $89.500, jika gagal menahan, berpotensi turun lebih dalam ke area likuidasi di $87.500; jika mampu bertahan dan RSI 4 jam menunjukkan divergensi, berpotensi rebound ke area resistansi $91.500-$93.000. Dalam 24-48 jam ke depan, diperkirakan akan terjadi konsolidasi dengan tren cenderung turun dulu, lalu naik.