22 ноября | Анализ динамики ETH

Основные идеи

Текущая цена：$2,774 (по состоянию на 22 ноября 10:14)

Краткосрочный прогноз: нейтрально с понижательным уклоном. ETH находится в состоянии технического перепроданности, но по-прежнему испытывает давление со стороны макроэкономических настроений и ликвидационных продаж. Ожидается, что в течение 24 часов он будет колебаться в диапазоне $2,700-$2,850, если удастся удержать уровень поддержки $2,759, возможен отскок к области сопротивления $2,800.

Ключевая поддержка：

• $2,759（1 час EMA12 + зона ликвидации длинных позиций）
• $2,700 (сильная поддержка, общая ликвидация длинных позиций примерно $238M + психологический уровень)

Ключевое сопротивление:

• $2,780（1 час EMA26）
• $2,854（1 час SMA50 + максимальная боль опциона около $2,850）

Технический анализ

Множественные временные рамки сигналов

Ключевые технические уровни

• Мгновенная поддержка：$2,759 (EMA12) при пробитии будет тестировать $2,700 сильную поддержку
• Цель ралли: после пробоя $2,780 смотрим на максимальную боль опционов в $2,850
• Определение тренда: в настоящее время находится в медвежьей структуре, но крайняя перепроданность указывает на риск краткосрочного отскока.

Данные производных финансовых инструментов

• Объем позиций: за 24 часа снизился на -9,03%, что демонстрирует ослабление медвежьей динамики.
• Финансовая ставка: смешанный сигнал, в среднем около 0.00%, на основных биржах немного в сторону быков.
• Максимальная боль опционов：$2,850 (срок исполнения 25 ноября), оказывает восходящее влияние на цену
• Риск ликвидации: накопленный риск длинной позиции снизу $159M-$418M, риск короткой позиции сверху небольшой ! ! !

Рыночные настроения и движение капитала

Социальные эмоции: краткосрочные медвежьи настроения преобладают (около 60%), но появляются сигналы о дне.

• Экстремальные панические настроения (Индекс страха и жадности достиг нового минимума в этом году)
• KOL в целом считает, что фундаментальные показатели и цены разъединены, в настоящее время это неправильная оценка.
• Институты продолжают накапливать активы (например, Bitmine увеличил свою долю на 17 000 ETH)

Направление средств:

• Спотовый ETF на ETH непрерывно теряет средства в течение 10 дней, 20 ноября вывод составил $261.59M
• Ликвидация длинных позиций за 24 часа$326M против ликвидации коротких позиций$65M

Факторы риска

Нисходящие риски:

• Вероятность снижения процентной ставки Федеральной резервной системы в декабре снизилась до 30%, макроэкономическая среда сжимается.
• Низкая активность в сети, снижение использования DeFi/NFT
• Если упадет ниже $2,700, это вызовет более масштабное ликвидирование

Восходящий катализатор：

• Технический анализ показывает сильное перепродажное состояние, на таких уровнях в истории часто наблюдаются отскоки.
• Обновление Fusaka (3 декабря) приведет к увеличению блобов в 8-10 раз.
• Возврат к максимальной боли в $2,850 перед истечением опционов

Справочник торговых стратегий

Бычий сценарий (вероятность: средняя)

• Вход: $2,760 около
• Цель：$2,850
• Стоп-лосс: $2,720
• Соотношение риска и доходности: 2.25:1

Медвежий сценарий (вероятность: высокая)

• Вход: пробитие $2,759
• Цель: $2,700
• Стоп-лосс: $2,790
• Соотношение риска и вознаграждения: 1.90:1

Резюме

ETH в настоящее время находится в состоянии технического перепроданного, но структура все еще остается слабой. В краткосрочной перспективе ожидается, что он будет колебаться в диапазоне $2,700-$2,850, ключевое внимание следует уделить тому, сможет ли он удержать поддержку на уровне $2,759. Если макроэкономические настроения стабилизируются и технический анализ восстановится, не исключена возможность отскока к $2,800-$2,850. Однако общий риск склонен к снижению, рекомендуется контролировать позиции и ждать четких сигналов тренда.