Раскрыта инвестиционная стратегия Cathie Wood: вот что на самом деле содержится в ее ETF прямо сейчас

Когда речь заходит о технологических инвестициях в Соединённых Штатах, немногие имена вызывают такой же авторитет, как Cathie Wood. Будучи руководителем Ark Invest, она управляет портфельной империей, включающей девять различных инвестиционных фондов — восемь из которых структурированы как биржевые фонды (ETFs). Учитывая состояние её состояния и послужной список, понимание её инвестиционных решений стало необходимым для тех, кто хочет получить представление о том, куда течёт умный капитал.

Чем отличается подход Ark?

В отличие от пассивных индексных фондов, которые просто отслеживают заранее определённый набор ценных бумаг, стратегия Ark основана на активном управлении портфелем. Вуд и её команда не просто следуют за толпой — они тщательно подбирают отдельные инвестиции, исходя из убеждения, что эти компании превзойдут более широкий рынок. Такой практический подход позволил фондам Ark зарекомендовать себя как экспертов в выявлении новых технологических возможностей в различных секторах: робототехника, биотехнологии, финтех и космические исследования, среди прочего.

Шесть активно управляемых ETF: полный разбор

Ark Innovation ETF (ARKK): флагманский фонд

В центре инвестиционной империи Cathie Wood находится Ark Innovation ETF, с примерно 6,3 миллиарда долларов активов под управлением. С момента запуска в 2014 году этот фонд показывает ежегодную доходность около 12%. Что отличает ARKK, так это его широкий мандат — вместо того чтобы сосредотачиваться на одном конкретном секторе, он ищет самые инновационные компании мира во всех технологических сферах. В портфеле в настоящее время 33 акции, лидируют Tesla, Coinbase, Roku, Roblox и Robinhood.

Фокус на финтех: Ark Fintech Innovation ETF (ARKF)

С примерно 1,1 миллиарда долларов активов, Ark Fintech Innovation ETF занимает более узкую нишу, сосредотачиваясь на возможностях в области финансовых технологий. В портфеле из 36 позиций — компании, такие как Coinbase, Robinhood, Block, Shopify и Bitcoin — демонстрируют убеждение Вуд, что будущее финансов связано с цифровыми инновациями. Ведущие позиции включают Coinbase, Robinhood, Block, Shopify и Bitcoin — смесь, которая показывает, как Ark видит слияние традиционных финтех-решений и децентрализованных цифровых активов.

Жизненно важные науки: Ark Genomic Revolution ETF (ARKG)

Также управляя примерно 1,1 миллиарда долларов, Ark Genomic Revolution ETF ориентирован на компании, способные извлечь выгоду из прорывов в геномной науке. В портфеле из 35 акций — лидеры биотехнологий, такие как Twist Bioscience, Recursion Pharmaceuticals, CRISPR Therapeutics, Adaptive Biotechnologies и Guardant Health. Этот фонд отражает тезис Вуд о том, что генная инженерия и персонализированная медицина представляют огромные долгосрочные возможности.

Амбиции космической эпохи: Ark Space Exploration & Innovation ETF (ARKX)

Для инвесторов, ставящих на проекты человечества за пределами Земли, Ark Space Exploration & Innovation ETF предлагает доступ к технологиям аэрокосмической отрасли и спутниковым системам. Управляя $287 миллионом долларов на 32 позиции, ARKX сохраняет концентрированные позиции в Kratos Defense & Security, Rocket Lab USA, Iridium Communications, Teradyne и Archer Aviation. Это один из меньших фондов Ark, но он отражает всё более оптимистичный взгляд на коммерческую космическую деятельность.

Робототехника и автономия: Ark Autonomous Tech & Robotics ETF (ARKQ)

С примерно $950 миллионом долларов под управлением, Ark Autonomous Tech & Robotics ETF является ближайшим ответом Ark на инвестиционный инструмент, ориентированный на искусственный интеллект. В портфеле из 36 акций — компании, связанные с автономными транспортными средствами и интеллектуальными устройствами. Ведущие позиции включают Tesla, Kratos, Teradyne, Archer Aviation и Rocket Lab USA — при этом несколько позиций встречаются в нескольких фондах Ark, что свидетельствует о наиболее убедительных идеях Вуд.

Цифровая инфраструктура: Ark Next Generation Internet ETF (ARKW)

Второй по величине фонд Ark с активами в 1,8 миллиарда долларов, Ark Next Generation Internet ETF охватывает облачные вычисления, цифровые кошельки и блокчейн-технологии. В его 37 позициях отражается фундаментальное убеждение, что децентрализованные системы изменят цифровую инфраструктуру. Bitcoin занимает самую большую позицию, за ним следуют Tesla, Roku, Coinbase и Roblox.

Как Cathie Wood активно управляет этими активами

Ключевое отличие между ETF Ark и пассивными аналогами — это оборот портфеля. Вуд и её команда постоянно оценивают позиции, покупая и продавая ценные бумаги с такой частотой, что традиционные управляющие фондами краснеют. Ежедневные обновления их портфеля демонстрируют активный, основанный на убеждениях подход, а не стратегию «установил и забыл».

Итог

Влияние Cathie Wood на технологические инвестиции остаётся неоспоримым. Будь то её флагманский Innovation ETF с активами в 6,3 миллиарда долларов или более специализированные инструменты, ориентированные на геномику и космические исследования, её подборки портфеля дают ценное представление о том, куда, по её мнению, движутся инновации — и доходность. Однако прошлые результаты не гарантируют будущие, а агрессивная позиция Ark в области новых технологий несёт в себе волатильность и риски, которые инвесторам следует тщательно оценить перед вложением капитала.