Почему каждый крипто-трейдер должен понимать FUD перед торговлей

Социальные сети изменили скорость распространения информации. Исследования показывают, что среднее время пребывания пользователя на одной странице составляет всего 47 секунд, а внимание постоянно снижается. В быстро меняющейся экосистеме крипторынка у трейдеров возникает всё больший интерес к новостям. Каков результат? Появляется множество сокращений, среди которых “FUD” — одно из наиболее отражающих настроение трейдеров.

Один случай FUD может вызвать потрясения во всей криптоэкосистеме. Чтобы зарабатывать на рынке crypto, трейдеру необходимо понять, что означает FUD и как принимать взвешенные решения при его возникновении.

Что означает FUD в криптовалюте?

FUD — это аббревиатура от “Fear, Uncertainty, and Doubt” (страх, неопределенность и сомнение), используемая для описания любых негативных мнений или новостей, связанных с рынком криптовалют. Хотя обычно его связывают с цифровыми активами, такими как Bitcoin (BTC) и Ethereum (ETH), происхождение этого термина восходит к 90-м годам — тогда IBM использовала его для описания маркетинговых стратегий технологических гигантов, направленных на препятствование покупкам продуктов конкурентов.

В области crypto, когда кто-то “распространяет FUD”, он выражает опасения и сомнения относительно конкретного криптопроекта или всего рынка в целом в соцсетях. Независимо от того, исходят ли эти FUD из надежных, основанных на фактах источников или являются чистой спекуляцией, суть FUD всегда одна — создание тревоги у аудитории.

Поскольку FUD тесно связан с негативным ценовым поведением, в медвежьем рынке криптовалют вы будете замечать всё больше трейдеров, использующих этот термин. Чем сильнее паника по поводу FUD, тем выше вероятность падения цен на криптоактивы.

Реальные случаи FUD на крипторынке

История криптовалют полна случаев, когда FUD наносил серьезный урон рынку.

Случай Илона Маска и Tesla

Май 2021 года: генеральный директор Tesla Илон Маск в Твиттере объявил, что из-за опасений по поводу зависимости добычи биткоинов от ископаемого топлива Tesla больше не принимает BTC в качестве оплаты за электромобили. Ранее Маск был ярым сторонником crypto и даже способствовал резкому росту Dogecoin. Этот твит вызвал обратную реакцию — цена биткоина резко упала почти на 10%.

Крах FTX

2 ноября 2022 года криптоведомство CoinDesk опубликовало расследование о балансовых отчетах хедж-фонда Alameda Research. В последующие дни появились сообщения о том, что централизованная биржа FTX переводила средства пользователей в Alameda для покрытия убытков в миллиарды долларов. В итоге FTX приостановила вывод средств и подала на банкротство, потеряв активы на сумму около 80 миллиардов долларов.

Поскольку FTX была одной из крупнейших и наиболее известных централизованных бирж, её банкротство вызвало массовую распродажу биткоинов и альткоинов.

Как распространяется FUD в соцсетях

Истории FUD обычно начинаются с поста в Twitter, Discord или Telegram. Как только такие посты становятся популярными, их начинают подхватывать основные СМИ, такие как Bloomberg, Forbes или Yahoo Finance. Когда авторитетные новостные источники освещают споры на рынке криптовалют, трейдеры зачастую классифицируют это как FUD.

Интересно, что FUD не обязательно исходит от ложной информации. Многие казалось бы объективные и разумные новости, вызвавшие панику на рынке, могут быть маркированы как FUD. Главное — уровень доверия к рынку.

Влияние FUD на решения трейдеров

Цель FUD — вызвать сомнения и тревогу относительно конкретного криптопроекта, иногда побуждая трейдеров продавать часть или все свои позиции. Однако FUD действительно влияет на решения только при выполнении следующих условий:

1. Трейдер верит, что история правдива
2. Трейдер считает, что это существенно негативно скажется на его криптоактивах

Если трейдер сомневается в правдивости FUD или считает, что это временные опасения, он, скорее всего, не станет продавать.

На практике опытные трейдеры используют моменты усиления FUD для покупки по сниженной цене — так называемый “шорт” или “докуп” по низкой цене, чтобы приобрести желаемые активы с дисконтом. Также некоторые открывают короткие позиции во время распространения FUD, чтобы защитить портфель. Сделка в шорт — это получение прибыли при падении цены криптоактива; многие используют бессрочные контракты и другие деривативы для заработка на снижении.

FUD и FOMO: противоположные рыночные настроения

FOMO — это “Fear of Missing Out” (страх упустить возможность), полностью противоположное FUD, и выражает крайнюю жадность на рынке криптовалют.

Когда появляются позитивные новости — например, признание биткоина законным платежным средством в какой-либо стране или поддержка криптовалюты известной личностью — возникает паника покупок. Трейдеры стремятся купить этот актив, чтобы не пропустить рост.

Интересно, что в периоды FOMO некоторые начинают продавать по высоким ценам и получать прибыль, ожидая охлаждения рынка. Некоторые дневные трейдеры используют рост в FOMO-рынке, чтобы открыть позиции и быстро заработать.

Как трейдеры отслеживают FUD на рынке криптовалют

Социальные сети — первый источник информации

Трейдеры обычно следят за соцсетями, чтобы мониторить FUD. Twitter, Telegram и Discord объединяют сотни активных криптосообществ, где зачастую именно там появляются первые новости о FUD. Хотя все крупные новости о FUD в конечном итоге попадают в соцсети, наиболее влиятельными считаются публикации таких крипжурналистских ресурсов, как CoinDesk, CoinTelegraph, Decrypt.

Чтобы быть в курсе последних новостей, трейдеры подписываются на несколько надежных крипмедиа или подкастов и ежедневно просматривают новости.

Инструменты для оценки ситуации

Индекс страха и жадности: сайт Alternative.me создал популярный инструмент — индекс страха и жадности в криптовалютах. Он ежедневно измеряет несколько аспектов рынка (например, волатильность, настроение в соцсетях, опросы) и выставляет оценку от 0 до 100. 0 — крайний страх и пессимизм, 100 — чрезмерная жадность. Чем ниже показатель, тем больше FUD в рынке.

Индикаторы волатильности: некоторые технические показатели помогают оценить уровень страха или жадности. Например, индекс волатильности криптовалют (CVI) показывает среднюю волатильность цен. Обычно высокая волатильность и высокий CVI свидетельствуют о возможных потрясениях из-за FUD.

Доля биткоина (Bitcoin dominance): некоторые трейдеры используют показатель доминирования биткоина, чтобы отслеживать поток средств в криптомире. Он показывает, какая часть рыночной капитализации приходится на биткоин. Высокий уровень доминирования предполагает, что инвесторы уходят в более безопасные активы, что может свидетельствовать о FUD. Низкий уровень говорит о росте интереса к более рискованным альткоинам, что указывает на повышенную риск-аппетит.

Итог

Понимание FUD — ключ к успеху для любого серьезного криптотрейдера. Этот термин не только отражает настроение рынка, но и помогает выявлять потенциальные торговые возможности. Будь то покупка по панике или избегание рисков после анализа — знание сути FUD позволяет принимать более взвешенные решения на крипторынке.