Застій відскоку MON: сигнал охолодження капіталу за технічним проривом

Монад (MON) за останні 7 днів знизився на -11.21%, поточна ціна знаходиться біля $0.02. Це різко контрастує з попереднім зростанням на 29%, що відкриває питання про тиск, з яким стикається ця відскокова хвиля — технічний прорив здається реальним, але фінансовий аспект і позиції деривативів тихо виходять з ринку.

Технічний прорив справжній, але історія обсягу торгівлі не складається

MON дійсно прорвав рівень шиї у моделі інверсного голови і плечей, подолавши опір, зумовлений тиском продавців. У момент 24 грудня все здавалося готовим. Але недавня довга верхня тінь свідчить про щось: продавці на високих рівнях постійно намагаються знизити ціну.

Тоді ще ясніше стає, коли дивимося на Chaikin Money Flow (CMF). Це індикатор, що вимірює, чи справді великі гравці підтримують цей відскок, але під час прориву він не перетнув нульову лінію. Зараз CMF продовжує падати, а ціна все ще зростає — це суперечливий сигнал. Останній раз CMF не зміг прорвати нульову лінію 11 грудня, і тоді ціна швидко пішла вниз.

Накопичення продажів у спотовому ринку — поганий знак

З 22 грудня спотовий чистий потік на біржах змінився. Вийшло з понад 1 мільйона доларів у відток, і тепер йде приблизно 2 мільйони доларів у вхід. Що це означає? Арбітражники і ранні прибічники починають продавати.

Коли технічний прорив не підтримується CMF, і спотовий тиск змінюється з покупного на продажний, сигнал занепаду стає важко ігнорувати.

Довгі позиції у деривативах швидко виходять з ринку

Якщо спотовий ринок ще вагається, то ринок деривативів голосує чітко.

За минулий тиждень розумні гроші активно нарощували довгі позиції у перпетуальних контрактах, довгі позиції зросли на 99%, до $89.36 мільйонів, що ідеально співпадає з проривом моделі інверсного голови і плечей 24-25 грудня. Саме ця сила покупців і підштовхнула MON через рівень шиї.

Але останні 24 години ситуація змінилася. Довгі позиції зменшилися більш ніж на 12.23%, а 100 найбільших перпетуальних адрес скоротили свої позиції більш ніж на 216%. І навіть публічні фігури, що зазвичай імітують тренд, зменшують свої позиції, майже на 28.78%.

Цей розпад консенсусу щодо бичачого настрою зазвичай означає, що прорив вже вичерпаний. Ціна може не одразу повернутися, але ринок вже розпорошився.

Наступні 24 години, MON стикається з ключовим вибором

Висхідний сценарій: якщо MON зможе триматися вище $0.024, є шанс на подальше зростання. Закриття 12-годинного графіка вище $0.026 підтвердить приблизно 14% потенціалу до цілі $0.030. Тільки прорив цього рівня дозволить справді позбавитися від тиску продавців у моделі інверсного голови і плечей.

Низхідний сценарій: якщо відскок слабне, перша лінія оборони — $0.021. Підрив рівня $0.018 суттєво послабить ефективність прориву. Якщо ціна закриється нижче $0.016, прорив моделі інверсного голови і плечей буде визнаний проваленим, і ціна може повернутися до мінімумів середини грудня.

Зараз ціна MON опинилася між реальним проривом і короткостроковим тиском. CMF не підтверджує, потік у спотовому ринку натякає на зняття прибутку, а довгі позиції у деривативах закінчують свою гру. Чи вдасться утримати цю точку — вирішить, чи ця відскокова хвиля стане короткочасною ілюзією чи початком нової тенденції.