Що таке маржа? Розуміння роботи гарантійного депозиту

Основи поняття маржі

Коли ви починаєте торгівлю з використанням кредитного плеча, “маржа — це” сума грошей, яку потрібно мати на своєму рахунку. Це не комісія або витрати, а гарантійний депозит, який брокер утримує для забезпечення безпечної торгівлі

Коли ви відкриваєте нову позицію, відсоток вашого капіталу на рахунку буде утриманий як додаткова гарантія. Наприклад, якщо ви хочете контролювати позицію вартістю $100,000, брокер може заблокувати лише $1,000, що означає, що ви контролюєте велике положення з невеликим капіталом

Як працює гарантія

Заблокована гарантія буде зберігатися у вигляді блокування під час відкриття позиції. Коли ви закриваєте торгівлю, ця сума повертається на ваш рахунок для наступних операцій. Це спосіб, яким брокер запобігає можливим збиткам

Рівень необхідної гарантії залежить від:

• поточної ціни валютної пари
• обсягу торгівлі
• обраного вами коефіцієнта кредитного плеча

Як розрахувати початкову гарантію

Маржа = поточна вартість контракту × коефіцієнт маржі (%)

Уявімо ситуацію: якщо ви використовуєте кредитне плече 200:1 (що відповідає 0.5% вимоги маржі) і відкриваєте міні-лотову позицію вартістю $10,000, вам не потрібно платити всю суму $10,000

Вам потрібно мати гарантію лише:

• $10,000 × 0.5% = $50

Це сила кредитного плеча — дозволяє контролювати великі позиції з невеликим капіталом

Що таке рівень Maintenance Margin

Maintenance Margin або MM — це мінімальний рівень капіталу, який потрібно зберігати, щоб позиція залишалася відкритою. Його ще називають “вільною маржею”

Ви повинні підтримувати частку власного капіталу не менше 50% (або відповідно до умов брокера) від початкової гарантії. Якщо ваш капітал опуститься нижче цього рівня, брокер має право закрити вашу позицію негайно

Як розрахувати Maintenance Margin

Maintenance Margin = поточна вартість контракту × коефіцієнт MM (%)

Коефіцієнт MM (%) = коефіцієнт маржі (%) × 50%

Припустимо, ви внесли початкову гарантію $1,000, тоді ваш капітал не повинен опускатися нижче $500 будь-коли

Якщо ваша торгівля почне погіршуватися, ваш початковий депозит може стати недостатнім. У такій ситуації брокер надішле “Margin Call”, що означає, що потрібно внести додаткові кошти на рахунок

Наприклад: якщо ваші збитки зменшаться до $400 , вам потрібно буде внести додаткові $100 , щоб повернути рівень рахунку до необхідного Maintenance Margin

Важливі моменти, які потрібно пам’ятати

Початкова маржа: сума гарантії, необхідна для відкриття торгівлі. Наприклад, $50 для контролю позиції в $10,000

Maintenance Margin: мінімальна сума, яку потрібно зберігати для підтримки відкритої позиції. Зазвичай це 50% від початкової гарантії

Взаємозв’язок із кредитним плечем: Маржа та кредитне плече — це дві сторони однієї медалі. Обидва збільшують потенційний прибуток і збитки. У разі збитків брокер може примусово закрити вашу позицію, якщо ви не виконаєте вимоги Maintenance Margin