CME Group lanza futuros sobre acciones individuales en más de 50 acciones de EE. UU.

CME Group lanzó 77 contratos de futuros sobre acciones individuales que cubren Apple, Nvidia, Tesla y más de 50 otras acciones estadounidenses. Los contratos cotizan durante casi 23 horas al día, cinco días a la semana, en CME Globex y están diseñados para permitir que los traders gestionen el riesgo de precio de las acciones con las eficiencias de capital de un mercado centralizado. CME construyó el producto sobre una infraestructura que perfeccionó a lo largo de años operando el mayor mercado regulado de derivados cripto en EE. UU., donde el interés abierto de sus futuros sobre bitcoin cayó a 8,41 mil millones de USD el 11 de abril, un mínimo de 14 meses.

CME lanza 77 contratos que abarcan tecnología de mega-cap y nombres de uso cotidiano

El lanzamiento cubre 77 contratos en total: 55 futuros de tamaño estándar, cada uno representando 100 acciones de la acción subyacente, y 22 contratos de tamaño micro que cubren 10 acciones cada uno. El listado incluye nombres tecnológicos de mega-cap como Alphabet, Meta y Tesla junto con el recién público SpaceX, además de nombres conocidos como Micron, Pfizer y Walmart, según el propio anuncio de CME Group.

Todos los contratos se liquidan en efectivo según el precio de cierre de la acción subyacente y siguen una estructura de vencimiento trimestral, similar a la de los futuros de índices de renta variable existentes de CME. Tim McCourt, director global de acciones, FX y productos alternativos de CME Group, dijo que el lanzamiento es una respuesta a la demanda de los traders y señaló: “Los clientes quieren gestionar el riesgo de precio de las acciones con más precisión y con las eficiencias de capital de un mercado centralizado”.

Añadió que el producto está diseñado para ampliar la base de usuarios de CME más allá de su tradicional clientela institucional, y dijo a los reporteros que los contratos tienen “la capacidad de incorporar a muchos traders nuevos a nuestro ecosistema”. CME indicó que trabaja con más de 35 firmas minoristas intermediarias para distribuir el acceso a los contratos junto con sus mesas institucionales habituales.

La plataforma Globex ofrece una ventana de trading de 23 horas con riesgos de liquidez

Los futuros sobre acciones individuales cotizan durante aproximadamente 23 horas al día, cinco días a la semana, en la plataforma Globex de CME, mucho más que la ventana de 9:30 a.m. a 4 p.m. ET que rige el trading regular de acciones en EE. UU. Esa estructura permite a los traders reaccionar a los reportes de resultados, datos macro o titulares geopolíticos en el momento en que se publican, en lugar de esperar al timbre de apertura.

Mat Cashman, principal para educación de inversores en Options Clearing Corp, advirtió que la liquidez puede disminuir durante la noche. Cashman dijo que operar fuera del horario normal, “incluyendo durante los minutos volátiles después de que las empresas informan sus resultados”, puede ser irregular, una advertencia que hace eco de las preocupaciones ya planteadas sobre libros de órdenes poco profundos en los mercados cripto de CME, que operan 24/7.

A diferencia de las aplicaciones de acciones y opciones sin comisiones que dependen del pago por el flujo de órdenes, los traders de futuros típicamente pagan una comisión por cada contrato sobre una sola acción que operan. Los futuros sobre acciones individuales no son nuevos en EE. UU., pero han tenido una historia accidentada. OneChicago, un exchange copropiedad de CME Group, Cboe Global Markets y Interactive Brokers, operó futuros sobre valores durante casi dos décadas antes de cerrar en septiembre de 2020, citando una demanda escasa.

CME aplica la infraestructura de derivados cripto a futuros de renta variable

Los nuevos contratos excluyen notablemente cualquier token cripto o activo digital, pero funcionan sobre una infraestructura que CME ha refinado durante años mediante su negocio cripto: productos liquidados en efectivo y basados en margen que permiten a los traders obtener exposición apalancada y sin custodia a un activo de rápida evolución. CME lanzó futuros sobre bitcoin en 2017 y desde entonces ha desarrollado el mayor mercado regulado de derivados para activos digitales en el país.

Esa franquicia cripto ha seguido expandiéndose en 2026, con CME Group implementando trading 24/7 para sus futuros y opciones sobre bitcoin y ether el 29 de mayo, liquidando aproximadamente 50 millones de USD en más de 7.200 contratos en el fin de semana de debut. Desde entonces, la firma ha añadido futuros sobre índices cripto que siguen bitcoin, solana y XRP, e incluso había programado un lanzamiento de futuros sobre volatilidad de bitcoin.

El libro de derivados de bitcoin de CME se ha enfriado frente a sus máximos, con el interés abierto de los futuros sobre bitcoin de CME cayendo a 8,41 mil millones de USD el 11 de abril, un mínimo de 14 meses, ya que los retornos anualizados de las operaciones por base se comprimieron desde el rango del 15%-20% hasta cerca del 5% y el volumen diario bajó de 3 mil millones de USD.

Preguntas frecuentes

¿Qué futuros sobre acciones individuales lanzó CME Group?

CME Group lanzó 77 contratos de futuros sobre acciones individuales que cubren Apple, Nvidia, Tesla, SpaceX, Alphabet, Meta, Micron, Pfizer, Walmart y más de 50 otras acciones estadounidenses. El lanzamiento incluye 55 futuros de tamaño estándar que representan 100 acciones cada uno y 22 contratos de tamaño micro que cubren 10 acciones cada uno.

¿Cuántas horas al día cotizan los futuros sobre acciones individuales de CME?

Los futuros sobre acciones individuales cotizan durante aproximadamente 23 horas al día, cinco días a la semana, en la plataforma Globex de CME, mucho más que la ventana de 9:30 a.m. a 4 p.m. ET que rige el trading regular de acciones en EE. UU.

¿Qué ocurrió con el interés abierto de los futuros de bitcoin de CME el 11 de abril?

El interés abierto de los futuros de bitcoin de CME cayó a 8,41 mil millones de USD el 11 de abril, un mínimo de 14 meses, ya que los retornos anualizados de las operaciones por base se comprimieron desde el rango del 15%-20% hasta cerca del 5% y el volumen diario bajó de 3 mil millones de USD.