Meta：千億の計算能力を買えるが、重要な人を引き留められない
執筆：Ada、深潮 TechFlow
ポン・ルーミンはMetaの席に座る前に去った。
2025年7月、ザッカーバーグは総額2億ドルを超える長期報酬プランを用いて、Appleから最も注目されるAIインフラの中国人エンジニアを奪い取った。ポン・ルーミンはMetaのスーパーインテリジェンス実験室に配属され、次世代AIモデルの基盤インフラ構築を担当した。
わずか7ヶ月後、OpenAIに引き抜かれた。
The Informationによると、OpenAIは数ヶ月にわたりポン・ルーミンの採用攻勢を仕掛けていた。彼は同僚に「Metaでの仕事は非常に楽しい」と語っていたが、最終的には退職を決断した。彭博社の報道によると、彼のMetaでの報酬プランはマイルストーンに連動しており、早期退職は未実現の株式の大部分を放棄することを意味していた。
2億ドル、忠誠心7ヶ月分では買えない。
これは単なる転職話ではない。
一人の離脱、複数のシグナル
ポン・ルーミンは最初の例ではない。
先週、Metaのスーパーインテリジェンス実験室の開発者プラットフォーム責任者Mat Vellosoも退職を発表した。彼は昨年7月にGoogleのDeepMindからMetaに移り、在籍は8ヶ月未満だった。さらに遡ると、2025年11月、Metaに12年在籍したチューリング賞受賞者で最高AI科学者のYann LeCunが起業のために退職を表明し、彼が長年推進してきた「世界モデル」の実現に向かった。Metaの生成AI研究副社長Russ Salakhutdinovも最近退職を公式に発表した。
Meta AIの人材流出を理解するには、Llama 4のダメージの大きさを理解する必要がある。
2025年4月、Metaは大々的にLlama 4シリーズのScoutとMaverickモデルを発表した。公式の資料は華麗で、MATH-500やGPQA Diamondなどの主要ベンチマークでGPT-4.5やClaude Sonnet 3.7を圧倒したと謳った。
しかし、このMetaの野望を背負ったフラッグシップモデルは、オープンソースコミュニティの第三者盲測であっという間に「本性を現した」。実際の汎化能力と推論能力は宣伝と大きく乖離していた。コミュニティからの激しい疑問に対し、最高AI科学者のYann LeCunは最終的に、「テスト段階で異なるモデルバージョンを使い、異なるテストセットを走らせて最終スコアを最適化した」と認めた。
厳格なAI学術界とエンジニア界にとって、これは許されざる一線を越えた行為だ。言い換えれば、チームはLlama 4を、過去の真題だけを解く「小さな試験屋」に育て上げ、最先端の知能を持つ「優等生」には仕立てなかった。数学を解けば数学の答案用紙を見せ、プログラミングを解けばプログラミングの答案用紙を見せる、各項目のテストは強そうに見えるが、実は同じモデルではない。
これをAI学術界では「チェリー摘み」、受験教育界では「不正解考査」と呼ぶ。
「オープンソースの灯台」として自負してきたMetaにとって、この騒動は開発者エコシステム内の最も貴重な信頼資産を直撃した。その直接的な代償は、ザッカーバーグが従来のGenAIチームのエンジニアリングの底線に「完全に失望」し、その結果、後続の高官の空降やコアインフラ部門の架空化を加速させたことだ。
彼はデータアノテーション会社Scale AIの株式49%を約143億ドルから150億ドルで買収し、28歳のScale AI CEOのAlexandr WangをMetaの最高AI責任者に空降させ、Metaスーパーインテリジェンス実験室（MSL）を設立した。チューリング賞受賞者のLeCunは、新体制の下でこの若き28歳に報告しなければならない。10月、MetaはLeCunが創設したFAIR研究部門のメンバー約600人を解雇した。
また、2025年夏にリリース予定だったフラッグシップモデルLlama 4 Behemothも何度も延期され、夏から秋へ、最終的には無期限延期となった。
Metaは次世代のテキストモデル「Avocado」と画像・動画モデル「Mango」の開発に切り替えた。報道によると、AvocadoはGPT-5やGemini 3 Ultraに対抗することを目標としている。当初2025年末にリリース予定だったが、性能テストや訓練の最適化が不十分で、2026年第1四半期に延期された。Metaはこれをクローズドソースで公開し、Llamaシリーズのオープンソース伝統を放棄することも検討している。
MetaはAIモデルにおいて二つの致命的なミスを犯した。一つはベンチマークの不正操作で、これが開発者コミュニティの信頼を根底から破壊したこと。もう一つは、FAIRのような十年単位の基礎研究部門を、クォーターKPIを追求する製品組織に無理やり押し込めたことだ。これら二つの事象が、今の人材流出の根本原因となっている。
自社開発チップ：もう一つの断裂線
人材が流出し、チップも問題を抱えている。
The Informationによると、Metaは先週、最先端のAI訓練用チップの開発プロジェクトを打ち切った。
Metaの自社開発チップ計画はMTIA（Meta Training and Inference Accelerator）と呼ばれる。最初のロードマップは野心的で、MTIA v4（コードネーム「Santa Barbara」）、v5（「Olympus」）、v6（「Universal Core」）を2026年から2028年にかけて順次リリースする予定だった。OlympusはMeta初の2nmチップレットアーキテクチャを採用し、高性能モデルの訓練とリアルタイム推論の両方をカバーし、最終的にはNVIDIAのMetaの訓練クラスターにおける役割を置き換えることを目指していた。
しかし、この最先端訓練用チップは計画から外された。
Metaは進展を全くしなかったわけではなく、推論用の成果も出ている。コードネーム「Iris」のMTIA v3推論チップはMetaのデータセンターに大規模展開され、Facebook ReelsやInstagramの推薦システムに使われているとされ、総所有コストを40%から44%削減したと伝えられる。ただし、推論と訓練は別物だ。推論はモデルを動かすこと、訓練はモデルを鍛えること。Metaは推論用チップは自社で作れるが、英偉達や同等レベルのハードウェアと張り合える訓練用チップは作れない。
これは過去にもあった話だ。2022年、Metaは推論用チップの自社開発に挑戦したが、小規模展開で失敗し、結局英偉達に大口発注をした。
自社開発チップの挫折は、Metaの外部調達の勢いを加速させた。
1350億ドルの恐慌的調達
2026年1月、Metaは今年の資本支出予算を1150億ドルから1350億ドルと発表し、昨年の722億ドルのほぼ2倍となった。この資金の大部分はチップに充てられる。
わずか10日間で、三つの大口契約が次々と成立した。
2月17日、Metaは英偉達と長期・次世代戦略協力契約を締結。Metaは「数百万個」の英偉達Blackwellと新世代Vera Rubin GPU、さらにGrace独立CPUを導入する。分析によると、取引規模は数百億ドル級で、Metaは世界初の大規模Grace独立CPU導入超級コンピュータの顧客となった。
2月24日、MetaはAMDと600億から1000億ドル規模の長期チップ契約を締結。MetaはAMDの最新MI450シリーズGPUと第六世代EPYC CPUを調達し、AMDはMetaに最大1.6億株の普通株式のワラントを発行。これはAMDの約10%に相当し、1株あたり0.01ドルの価格で、交付マイルストーンに応じて段階的に付与される。
2月26日、The Informationによると、MetaはGoogleと数十億ドル規模の長期契約を締結し、Google CloudのTPUチップを借用して次世代大規模言語モデルの訓練と運用を行う計画。さらに、2027年以降、MetaはTPUを直接自社データセンターに導入することも検討している。
たった10日間で、三つのチップサプライヤーに合計千億ドル超の注文を出したのだ。
これは多角化戦略ではなく、恐慌的調達だ。
計算能力への不安の三層論理
なぜMetaはこんなに急ぐのか？
第一、自社開発チップは期待できなくなった。最先端の訓練用チップ計画が頓挫したことで、Metaは今後しばらく外部調達に頼るしかなくなる。推論用のMTIAチップは推薦システムなど成熟したビジネスには対応できるが、GPT-5に対抗する最先端モデルAvocadoの訓練には英偉達や同等レベルのハードウェアが必要だ。
第二、競合は待たない。OpenAIはMicrosoft、SoftBank、アラブ首長国連邦の主権基金などから膨大な資源を獲得済み。AnthropicはGoogleとAmazonのTPUとTrainiumの供給を確保し、GoogleのGemini 3はTPU上で完全に訓練済み。Metaが十分な計算資源を確保できなければ、競争の入り口すら確保できない。
第三、最も根本的な理由は、ザッカーバーグが「買う力」で「研究開発力」の不足を補おうとしていることだ。Llama 4の失敗、人材流出、自社チップの挫折が重なる中、MetaのAIストーリーはウォール街の前で脆弱になった。今、英偉達、AMD、Googleの三社と大口契約を結ぶことは、「資金がある」「買う意志がある」「諦めていない」というシグナルを少なくとも発信している。
Metaの戦略は、ソフトウェアがダメならハードウェアに投資し、人材が流出すればチップを買う、というものだ。しかし、AI競争は単に小切手を切るだけでは勝てない。計算能力は必要条件であって十分条件ではない。最先端のモデルチームと明確な技術路線がなければ、多くのチップを持っていても倉庫の高価な在庫に過ぎない。
買い手のジレンマ
2023年2月の三つの取引を振り返ると、多くの人が見落としている興味深いポイントがある。
Metaが英偉達から買ったのは現行のBlackwellと将来のVera Rubin。AMDとの取引はMI450と将来のMI455X。Googleから借りたのは現行のIronwood TPUで、来年には直接購入を計画している。
三つのサプライヤーは、全く異なるハードウェアアーキテクチャとソフトウェアエコシステムを持つ。
これにより、Metaは英偉達のCUDA、AMDのROCm、GoogleのXLA/JAXの三つの異なる底層エコシステムを行き来しなければならない。複数サプライヤー戦略は供給リスクを分散し、ハードウェア調達コストを抑える効果もあるが、その分、工程の複雑さは指数関数的に増大する。
これこそがMetaの最大の弱点だ。1000億パラメータのモデルを、これら三つの異なるプログラミングモデルとハードウェア上で効率的に訓練させるには、CUDAに詳しいエンジニアだけでなく、クロスプラットフォームの訓練フレームワークをゼロから構築できるアーキテクトが必要だ。
そんな人は世界におそらく100人もいない。ポン・ルーミンはその一人だ。
1000億ドルを投じて世界最も複雑なハードウェア群を買い込みながら、それを操る頭脳を流出させている――これがザッカーバーグのこの豪快な賭けの最も奇妙な光景だ。
ザッカーバーグの賭け
少し視点を引いてみると、ザッカーバーグの過去18ヶ月のAIへのアプローチは、かつてのメタバースへの「All In」戦略と驚くほど似ている。
トレンドを見て、大金を投入し、多くの人を採用し、挫折に直面すれば戦略を急転し、再び巨額を投入する。
2021年から2023年はメタバースに注力し、毎年百億ドル単位の損失を出し、株価は380ドルから88ドルに下落した。2024年から2026年はAIに注力し、同じく無謀ともいえる資金投入と頻繁な組織再編を繰り返し、「信じている、ビジョンがある」とのストーリーを展開している。
違うのは、今回はAIのブームはメタバースよりも遥かに実体があることだ。Metaには資金がある。広告事業からのキャッシュフローも潤沢だ。2025年第4四半期の収益は599億ドル、前年比24%増だった。
問題は、資金はチップや計算能力、さらには席に座る人も買えるが、残る人は買えないことだ。
ポン・ルーミンはOpenAIを選び、Russ Salakhutdinovは退職し、LeCunは起業した。
ザッカーバーグの今の賭けは、「十分なチップを買い、十分なデータセンターを構築し、十分な資金を投入すれば、これらの資源を使いこなせる人材を見つけ、育てられる」というものだ。
この賭けは成立するかもしれない。Metaはやはり世界有数の資金力を持つテック企業の一つであり、1000億ドル超の運営キャッシュフローは最も堅固な防御壁だ。OpenAIからAnthropic、Google、他の競合まで、Metaは人材獲得を継続している。量子位の報告によると、Metaのスーパーインテリジェンスチーム44人のうち、約40%がOpenAI出身だ。
しかし、AI競争の残酷さは、計算能力、才能リスト、モデルのパフォーマンスがすべて公開されている点にある。Llama 4のベンチマーク不正事件は、業界では「PPTとPRだけではリードを維持できない」ことを証明している。
市場が最終的に認めるのは、ただ一つ――あなたのモデルがどれだけ優れているかだ。
食物連鎖の位置付け
AI軍拡競争は2026年に入り、食物連鎖の序列もおおよそ見えてきた。
トップはOpenAIとGoogle。OpenAIは最強のモデルと最大のユーザーベース、最も積極的な資金調達を持つ。Googleは自社開発のチップ、自社モデル、自社クラウドインフラの垂直統合を実現。Anthropicはその次に続き、Claudeモデルの製品力とGoogle・Amazonの二線級の計算資源供給により、第一陣を堅持している。
Meta？ 彼らは最も多くの資金を投入し、最も多くのチップ契約を結び、最も頻繁に組織再編を行っているが、現時点では市場を納得させる最先端モデルはまだ出せていない。
MetaのAIストーリーは、2005年のYahooに少し似ている。当時のYahooもインターネットの最有力企業の一つだったが、Googleのような検索エンジンを作れなかった。お金は万能ではない。ザッカーバーグは、MetaがAIで何をしたいのか、何を買うべきかをしっかり見極める必要がある。
もちろん、Metaの死はまだ早い。月活ユーザー3.58億、四半期収益599億ドル、世界最大のソーシャルデータセットは、どの競合も真似できない資産だ。
もし「Avocado」次世代モデルが2026年に予定通りリリースされ、第一陣に返り咲けば、ザッカーバーグの投資と再編は「逆境を打開する戦略的決断」と包装されるだろう。しかし、期待外れに終われば、その1350億ドルはただの電気を通した熱いシリコンウェハの倉庫に過ぎなくなる。
結局、シリコンバレーのAI軍拡競争は、支票を振るうスーパー買い手に事欠かないが、未来を生み出す方法を知る者が不足しているのだ。