Tether заморозила $4.2 млрд токенов, связанных с незаконной деятельностью, за 3 года: отчет

(Примечание: изображение обложки удалено согласно инструкциям.)

Динамика правоприменения и ликвидности на рынке криптовалют пересекаются, поскольку эмитент стейблкоинов Tether занимает более агрессивную позицию в борьбе с незаконной деятельностью. За три года компания якобы заморозила около 4,2 миллиарда долларов в токенах USDt, связанных с преступными схемами, при этом основная часть блокировок произошла с 2023 года, поскольку регуляторы усилили контроль за обходом санкций и мошенничеством в криптосистемах. USDt остается доминирующим стейблкоином, с объемом обращения, превышающим 180 миллиардов долларов, что значительно больше примерно 70 миллиардов три года назад. Tether может заносить в черный список адреса кошельков, делая токены недоступными на блокчейне по запросу властей — инструмент, который стал ключевым элементом в сфере правоприменения в криптомире.

Ключевые выводы

Tether за три года заморозил около 4,2 миллиарда долларов в USDt, связанных с преступной деятельностью, при этом большинство блокировок произошло с 2023 года по мере усиления правоприменительных мер.

Недавние действия включают изъятие почти 61 миллиона долларов USDt, связанного с мошенничеством «свинарниками», и отдельное замораживание около 544 миллионов долларов в криптовалюте по запросу турецких властей, расследующих нелегальные ставки и отмывание денег.

Анализ Elliptic показывает, что к концу 2025 года эмитенты стейблкоинов Tether и Circle занесли в черный список примерно 5700 кошельков, содержащих около 2,5 миллиарда долларов в совокупности, при этом в трех четвертях этих адресов при заморозке присутствовал USDt.

Объем предложения USDt резко сократился в начале 2026 года, особенно в феврале, что стало одним из крупнейших месячных падений за три года, что совпало с сокращением USDC в тот же период.

Упомянутые тикеры: $USDT, $USDC

Настроение: нейтральное

Контекст рынка: Эти действия отражают усиление связи между возможностями правоприменения на блокчейне и управлением ликвидностью на крипторынках, где стейблкоины служат основными инструментами расчетов и трансграничных потоков. По мере усиления регуляторного контроля контроль на блокчейне становится все более заметным инструментом для снижения незаконной деятельности без полного ограничения легитимных случаев использования.

Почему это важно

Стейблкоины обеспечивают значительные объемы ежедневной криптоактивности, и доминирование USDt означает, что правоприменительные меры оказывают влияние на биржи, кошельки и DeFi-протоколы. Возможность Tether заносить адреса в черный список, делая USDt недоступным, воплощает централизованный контроль внутри децентрализованного актива, подчеркивая растущее противоречие между борьбой с мошенничеством и санкциями и пользовательским опытом, который ожидают участники рынка от безразрешительных систем. Биржи и маркет-мейкеры полагаются на предсказуемую ликвидность; при масштабных заморозках на блокчейне ликвидность может внезапно перестроиться, что влияет на стоимость финансирования и скорость расчетов в периоды рыночного стресса.

В то же время, более широкая экосистема наблюдает за взаимодействием этих инструментов с традиционными регуляторными рычагами. Изъятие почти 61 миллиона долларов USDt, связанного с преступными схемами, и действия турецких властей по заморозке 544 миллионов долларов показывают, что трансграничное правоприменение остается активным в криптопространстве. Эксперты отмечают, что такие меры, хотя и служат сдерживающим фактором, могут также влиять на оценку рисков для институтов и розничных пользователей, использующих стейблкоины для управления рисками, хеджирования и обычной торговли. Конфликт между требованиями соответствия и привлекательностью цифровых денег без ограничений, вероятно, будет оказывать влияние на политику и дизайн продуктов в ближайшие кварталы.

Что стоит наблюдать дальше

Развитие регуляторных и правоприменительных мер, связанных со стейблкоинами, включая возможные новые руководства по возможностям блокировки на блокчейне и стандартам соблюдения.

Расширенные данные аналитических компаний о черных списках кошельков, кластеризации адресов и распределении USDt по биржам и хранителям.

Дополнительные действия Tether или других эмитентов по блокировке незаконных средств, включая официальные раскрытия о масштабах и методах.

Индикаторы ликвидности на крипторынках по мере изменения предложения USDt, а также динамика USDC и других крупных стейблкоинов.

Развитие судебных дел и регуляторных расследований с обновлениями из судебных документов и официальных источников.

Источники и проверка информации

Записи о заморозке примерно 4,2 миллиарда долларов USDt за три года из-за связей с преступной деятельностью, большинство из которых произошло с 2023 года.

Детали изъятия почти 61 миллиона долларов USDt, связанного с мошенничеством «свинарниками», в рамках расследования, связанного с DOJ.

Дело турецких властей о заморозке около 544 миллионов долларов криптовалюты, связанной с нелегальными ставками и отмыванием денег.

Анализ Elliptic о черных списках кошельков и доле USDt среди адресов, замороженных к концу 2025 года.

Информация о динамике предложения USDt, включая падения в январе и феврале, а также сравнение с движениями USDC.

Переписанный текст статьи: Правоприменительные меры меняют стабильные монеты и ликвидность на блокчейне

USDt (CRYPTO: USDT) остается крупнейшим в обращении стейблкоином, с объемом более 180 миллиардов долларов, что подчеркивает, как контроль на блокчейне может влиять на ежедневную рыночную динамику. В недавно опубликованной сводке подробно описывается серия действий властей и эмитента, направленных на борьбу с незаконной деятельностью, связанной с USDt на блокчейне. Хотя механизмы таких мер — например, занесение в черный список конкретных кошельков для недоступности токенов — технически сложны, их последствия глубоко финансовы и системные. В связанной с этим сводке указано, что за три года на блокчейне было заблокировано примерно 4,2 миллиарда долларов USDt, при этом основная часть блокировок произошла с 2023 года, когда регуляторы усилили контроль за мошенничеством и обходом санкций, связанных с криптовалютами.

Одним из наиболее ярких проявлений этой возможности правоприменения стало совместное сообщение о задержаниях и нарушениях активов: власти изъяли почти 61 миллион долларов USDt, связанного с мошенничеством «свинарниками», при котором преступники налаживают отношения с жертвами, чтобы убедить их переводить средства. Детали этого мероприятия изложены в связанной сводке, которая избегает указания конкретных источников, сосредотачиваясь на механизме — блокировке затронутых адресов — демонстрирующем, как централизованный контроль может работать внутри децентрализованного актива по запросу правоохранительных органов.

Правоприменительные меры не ограничиваются США. В начале этого месяца турецкие власти сообщили о заморозке около 544 миллионов долларов криптовалюты, связанной с нелегальными онлайн-ставками и отмыванием денег. Этот случай показывает, как трансграничные расследования могут взаимодействовать со стейблкоинами, глубоко интегрированными в глобальные платежные системы. В обоих случаях цель — прервать поток незаконных средств и создать сдерживающий эффект для всей криптоэкосистемы. Турецкий случай, описанный в связанной статье, подчеркивает, как национальные регуляторы используют свойства USDt для разрушения преступных сетей за пределами одной юрисдикции.

Аналитическая компания Elliptic предоставила более широкий контекст: к концу 2025 года два ведущих эмитента стейблкоинов — Tether и Circle — занесли в черный список около 5700 кошельков, содержащих примерно 2,5 миллиарда долларов в совокупности. Важно отметить, что примерно три четверти этих адресов содержали USDt на момент блокировки. Это не просто подсчет адресов; это сигнал о том, что концентрация украденных или нелегально полученных средств часто мигрирует в USDt-кошельки, что вызывает целенаправленные меры и усиленный контроль за потоками стейблкоинов на биржах и у хранителей. Следы таких действий на блокчейне важны, поскольку дают правоохранительным органам конкретный, прослеживаемый путь для блокировки нелегитимной ликвидности без полного нарушения работы легитимных пользователей.

Данные на блокчейне также свидетельствуют о смене ликвидных паттернов в более широком рынке. Предложение USDt резко сократилось в начале 2026 года, особенно в феврале, что стало одним из крупнейших месячных сокращений за три года, совпавшим с падением USDC. Хотя Tether утверждает, что сокращение связано скорее с перераспределением, чем с ослаблением спроса, эти данные подтверждают общую тенденцию к ужесточению ликвидности на крипторынках после краха FTX и продолжающегося регуляторного давления. Для участников рынка и институтов эта ситуация с уменьшением предложения и усилением контроля создает среду, в которой управление рисками, соблюдение нормативов и ожидания регуляторов все больше влияют на ежедневные решения.

В будущем эксперты ожидают дальнейших изменений в сфере стейблкоинов по мере развития регулирования, соблюдения требований и структурных изменений рынка. Обсуждения о заморозках, блокировках на блокчейне и реальных правоприменительных действиях, вероятно, повлияют на формирование политики, дизайн продуктов и практические методы управления ликвидностью. Хотя инструменты — такие как санкции на уровне адресов и черные списки — очевидно полезны для борьбы с незаконной деятельностью, они также порождают новые вопросы о устойчивости, пользовательском опыте и сохранении открытых, эффективных каналов для легитимной коммерции в быстро меняющемся цифровом пространстве.

В целом, действия, связанные с USDt, отражают все более регулируемый рынок криптовалют, где прослеживаемость и ответственность становятся ключевыми принципами, несмотря на обещания децентрализации блокчейна. Баланс между соблюдением регуляторных требований и фундаментальной идеей permissionless-финансов остается актуальной дискуссией, которая продолжит формировать развитие стейблкоинов, ликвидности рынка и трансграничных финансовых потоков в ближайшие месяцы.

Источники и дополнительные материалы — в разделах выше, включая сведения о заморозках на блокчейне, правоприменительных мерах и данных о стабильности USDt и USDC.

Эта статья первоначально опубликована под названием: «Tether заморозил $4,2 млрд токенов, связанных с преступностью, за 3 года: отчет по крипто-новостям» — ваш надежный источник новостей о криптовалютах, Bitcoin и блокчейне.