Согласно UBS Asset Management, 6 июля управляющий активами рекомендовал выборочные инвестиции в акции, связанные с искусственным интеллектом, сохраняя позитивный взгляд на полупроводники, заявляя, что сектор не находится в пузыре, несмотря на продолжающуюся рыночную волатильность. UBS сослался на сильные сигналы спроса, включая 8-кратное увеличение еженедельного потребления AI-токенов с начала года и недавние контракты на облачные вычисления между гиперскейлерами и ведущими AI-лабораториями, заключенные по ценам в 4 раза выше рыночных. Фирма отметила, что, несмотря на рост акций полупроводниковых компаний в этом году, форвардный коэффициент цена/прибыль Филадельфийского индекса полупроводников составляет примерно 26x, что значительно ниже пика в 150x во время пузыря доткомов. Однако UBS предупредил, что растущие капитальные затраты могут оказать давление на денежные потоки гиперскейлеров во втором полугодии 2026 года, потенциально создавая понижательное давление на оценки полупроводников и AI-оборудования по мере усиления требований инвесторов к финансовой дисциплине.

Посмотреть источник

Дисклеймер: Информация на этой странице может быть получена из источников третьих сторон и предоставляется только для ознакомления. Она не отражает взгляды или мнения Gate и не является финансовой, инвестиционной или юридической рекомендацией. Торговля виртуальными активами связана с высоким риском. Пожалуйста, не основывайте свои решения исключительно на данных этой страницы. Подробнее смотрите в Дисклеймере.

Связанные новости

2ч назад

Проект отчета Минфина США предупреждает о риске пузыря ИИ, похожего на эпоху доткомов

16ч назад

Morgan Stanley и UBS расходятся во мнениях по инвестициям в ИИ: облачные гиганты против ценности инфраструктуры, прогнозируется рост прибыли на 600%

16ч назад

Morgan Stanley: Инвесторы переключаются с акций чипмейкеров на мегакапитализированные AI-компании, нацеливаясь на цель S&P 500 в 8 000 к 6 июля

20ч назад

Южнокорейские брокерские компании считают корректировку в секторе полупроводников в третьем квартале временной; фокус на инфраструктуре ИИ набирает обороты

07-05 23:44

Samsung Securities прогнозирует рост капитальных расходов на ИИ, поскольку крупные технологические компании заключают ежемесячную сделку на 12,5 миллиарда долларов

Детальный анализ