Jefferies: Nguồn cung thiếu module quang trị giá 1,6 nghìn tỷ sẽ tiếp tục kéo dài, duy trì ở mức 30% đến năm 2027

Theo các chuyên gia quang học của Jefferies hôm 15/7, các module quang 1,6 nghìn tỷ được dự báo sẽ đối mặt với tình trạng thiếu cung 30% trong giai đoạn 2026-2027, trong khi các module 800G đối mặt với mức thiếu hụt cung 10%. Trong năm 2026, lượng xuất xưởng các module 1,6 nghìn tỷ dự kiến đạt 1,8 tỷ đơn vị so với nhu cầu 2,6 tỷ đơn vị, còn các module 800G được ước tính đạt 40-42 triệu đơn vị so với nhu cầu vượt 45 triệu đơn vị.

Các chip DSP thượng nguồn và chip EML 200G vẫn do các nhà sản xuất của Mỹ và Nhật Bản thống trị, bao gồm Broadcom, Marvell và Lumentum. EML 200G của Desay Battery được kỳ vọng sẽ bắt đầu sản xuất hàng loạt vào nửa cuối năm 2026, mở ra khả năng là bước đột phá cho việc thay thế linh kiện bán dẫn nội địa tại Trung Quốc.