Ngày 22 tháng 11 | Phân tích xu hướng BTC

Quan điểm cốt lõi

Giá hiện tại: $84,960 (tính đến 10:14 sáng ngày 22 tháng 11)

• Biến động trong 24 giờ: -1.99%
• Khoảng thời gian 24 giờ: $81,051 - $86,684
• Vốn hóa thị trường: 1.697 nghìn tỷ đô la

Triển vọng ngắn hạn: Mặt kỹ thuật cho thấy xu hướng giảm rõ rệt, nhưng trạng thái bán quá mức sâu cho thấy khả năng phục hồi. RSI trên biểu đồ 1 ngày đã giảm xuống 23 (khu vực bán quá mức sâu), trong khi ADX vượt quá 43 cho thấy xu hướng giảm mạnh vẫn đang tiếp diễn. Thị trường phái sinh cho thấy phe mua vẫn chịu áp lực, 77% lệnh thanh lý trong 24 giờ qua là vị thế mua.

Hỗ trợ quan trọng:

• Mức hỗ trợ mạnh: $82,254 (đường dưới của dải Bollinger trong 1 giờ + cụm thanh lý nhiều vị thế mua)
• Hỗ trợ phụ: $81,283 (Đường dưới của Bollinger Bands trong 4 giờ)

Kháng cự chính:

• Kháng cự gần đây: $84,701 (1 giờ EMA12)
• Kháng cự mạnh: $85,994 (Đường trên của dải Bollinger 1 giờ + Khu vực thanh lý lệnh bán dày đặc)

Phân tích kỹ thuật

Trạng thái xu hướng đa chu kỳ

Cấu trúc giá quan trọng

Hiện tại BTC đang trong xu hướng giảm mạnh, đã xác nhận tín hiệu “chết chéo” (50 ngày EMA giảm xuống dưới 200 ngày EMA), về mặt kỹ thuật đã bước vào giai đoạn xác nhận thị trường gấu. Giá ở mức 4 giờ và hàng ngày đều nằm trong khu vực dưới của dải Bollinger, cho thấy trạng thái bán cực đoan.

Phân tích rủi ro thanh lý: Tổng thanh lý trong 24 giờ đạt 880 triệu USD, trong đó 77% là thanh lý vị thế mua. Bản đồ thanh lý dự đoán cho thấy có 1.28 tỷ USD vị thế mua tích lũy dưới mức $82,000, trong khi chỉ có 1.9 tỷ USD vị thế bán ở trên mức $87,000, tạo ra rủi ro không đối xứng rõ rệt về hướng đi xuống.

Thị trường phái sinh: Khối lượng giao dịch trong 24 giờ giảm 10.42%, phí vốn duy trì giá trị dương +0.0038% (nhà đầu tư mua phải trả cho nhà đầu tư bán), phản ánh tâm lý thị trường có xu hướng giảm, các nhà đầu tư mua với đòn bẩy quá mức phải đối mặt với áp lực chi phí liên tục.

Các yếu tố thúc đẩy thị trường

áp lực môi trường vĩ mô

Sự không chắc chắn trong chính sách của Cục Dự trữ Liên bang đã trở thành yếu tố kéo lùi chính. Xác suất giảm lãi suất vào tháng 12 đã giảm mạnh từ 98% một tháng trước xuống còn khoảng 40%, các quan chức bày tỏ lo ngại về tính dai dẳng của lạm phát và sự bền bỉ của thị trường lao động. Sự “chuyển hướng diều hâu” này đã gây ra việc bán tháo tài sản rủi ro, mối tương quan giữa BTC và cổ phiếu công nghệ đã đạt mức cao nhất trong sáu tháng là 80%.

Dòng tiền của tổ chức

Quỹ ETF Bitcoin của Mỹ ghi nhận dòng tiền rút ra 903 triệu USD (là lần rút ra lớn thứ hai trong lịch sử), BlackRock IBIT rút ra 1,6 tỷ USD trong một ngày. Khối lượng hợp đồng tương lai giảm 35% từ mức đỉnh 94 tỷ USD vào tháng 10, khiến giá bị áp lực do thanh lý cưỡng bức và tái cân bằng của các tổ chức.

tình hình kỹ thuật xấu đi

BTC đã giảm xuống dưới đường trung bình di động 50 tuần (khoảng 85,000 USD), đây là dấu hiệu điển hình của thị trường gấu. Chỉ số sợ hãi và tham lam giảm xuống còn 15/100 (cực kỳ sợ hãi), mức giảm hàng tháng khoảng 23%, là hiệu suất tồi tệ nhất kể từ tháng 6 năm 2022.

Phân tích cảm xúc xã hội

Mặc dù mặt kỹ thuật xuất hiện tín hiệu giảm giá rõ rệt, nhưng tâm lý trên mạng xã hội vẫn giữ được sự lạc quan tương đối. Các người ủng hộ nổi tiếng như Michael Saylor tiếp tục quảng bá quan điểm “mua khi giảm” và mô tả sự biến động là “món quà mà Satoshi dành cho những tín đồ trung thành”. Việc áp dụng của các tổ chức và câu chuyện về lưu trữ giá trị lâu dài vẫn duy trì sức mạnh trong cộng đồng, phần lớn các cuộc thảo luận xem xét sự điều chỉnh hiện tại như một cơ hội mua vào thay vì một sự đảo ngược cấu trúc.

Gợi ý chiến lược giao dịch

Giao dịch phục hồi (xác suất trung bình)

• Khoảng vào: $84,500-$84,800
• Mục tiêu: $85,800
• Cắt lỗ: $83,900
• Tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận: 1.53
• Logic: RSI quá bán sâu + cạn kiệt thanh lý có thể kích hoạt sự phục hồi kỹ thuật

Xu hướng tiếp tục (xác suất cao)

• Khoảng vào: $84,500-$84,800 (mở vị thế bán)
• Mục tiêu: $82,000
• Cắt lỗ: $85,200
• Tỷ lệ rủi ro - lợi nhuận: 4.82
• Logic: ADX mạnh mẽ + tỷ lệ phí vốn thiên về âm ám chỉ xu hướng giảm tiếp tục

Điểm quan sát quan trọng

• Phá vỡ hỗ trợ: Việc giảm xuống dưới $82,254 sẽ kích hoạt một đợt thanh lý vị thế mua.
• RSI phân kỳ: Tín hiệu xác nhận phân kỳ RSI mức 4 giờ
• Khối lượng vị thế phục hồi: Cùng với sự gia tăng của khối lượng giao dịch, OI phục hồi
• Tỷ lệ phí vốn chuyển sang âm: Một dấu hiệu quan trọng của sự chuyển đổi tâm lý lạc quan

Kết luận: Triển vọng ngắn hạn của BTC vẫn đang trong xu hướng giảm, động lực giảm mạnh chỉ ra việc thử nghiệm mức hỗ trợ $82,000, nhưng tình trạng bán quá mức sâu và mô hình dòng tiền trên chuỗi cho thấy, nếu $84,701 giữ vững, khả năng phục hồi lên $86,000 đang tăng lên.