L'auteur de « Père riche, Père pauvre » révèle le secret de la richesse ! Les pauvres vendent leurs bitcoins, les riches achètent frénétiquement

Robert Kiyosaki, auteur de « Rich Dad Poor Dad », a publié le 2 février : Les pauvres vendent quand le marché s’effondre, et les riches achètent en liquide. Il a admis que vendre 225 000 $ en Bitcoin pour acheter une maison était une « grosse erreur », mettant l’accent sur l’utilisation de la dette pour acheter une maison afin de générer des flux de trésorerie, puis d’utiliser ces flux de trésorerie pour continuer à acheter de l’or, de l’argent et du Bitcoin.

La différence essentielle entre les riches et les pauvres : pensée consommateur vs pensée investissement

L’argument central de l’auteur de Rich Dad Poor Dad, Kiyosaki, tourne autour des profondes réflexions de l’économie comportementale. Sa déclaration sur la plateforme X oppose directement les deux mentalités complètement différentes : « Quand Walmart est en promotion, les pauvres se ruent pour l’acheter. Cependant, lorsque le marché des actifs financiers s’effondre (c’est-à-dire s’effondrer), les pauvres vendront et fuiront, tandis que les riches se rueront pour acheter comme des fous. » Cette analogie révèle les différences logiques sous-jacentes dans l’accumulation de richesse.

La différence essentielle entre les remises sur les biens de consommation et les remises sur les actifs est que les premiers achètent des biens dépréciés, tandis que les seconds achètent des actifs à valeur ajoutée. Les pauvres sont extrêmement sensibles aux remises au détail, mais choisissent de vendre lorsque le prix du Bitcoin baisse, un comportement paradoxal découle d’une mauvaise compréhension du concept de « remise ». Lorsque le prix d’un actif baisse, sa valeur intrinsèque ne change pas, mais offre plutôt un coût d’achat plus faible. Cependant, la peur pousse les investisseurs particuliers à quitter le marché au pire moment possible – le plus bas du prix.

Les recherches universitaires montrent systématiquement que les investisseurs particuliers ont tendance à acheter haut et à vendre bas lors de la frénésie du marché, un schéma qui érodage les gains à long terme. Inversement, les investisseurs institutionnels et les individus à forte valeur nette utilisent des stratégies structurées lors des ralentissements du marché, capitalisant sur la volatilité pour faire baisser les prix d’entrée moyens. La philosophie d’investissement de Rich Dad Poor Dad simplifie l’investissement contradictoire complexe en un cadre facile à comprendre : traiter les krachs boursiers comme des « jours d’actualisation d’actifs » plutôt que comme des signaux d’évasion.

Comparaison du comportement des riches et des pauvres face aux krachs boursiers

Les pauvres réagissent: Vente paniquée, chasse au haut, tueur et prise de décision émotionnelle, manquer des opportunités d’achat à bas prix

La stratégie de l’homme riche: Tenir de l’argent liquide en main et être prêt, acheter en panique, exécuter avec discipline et réduire les coûts moyens

L’opinion de Kiyosaki coïncide avec la célèbre citation de Buffett : « J’ai peur quand les autres sont cupides, et je suis gourmande quand les autres ont peur. » Bien que Buffett ait des réserves à propos du Bitcoin, les deux sont fortement alignés sur les principes fondamentaux de la psychologie du marché et de l’investissement à contre-courant.

La dure leçon de vendre 225 000 $ de Bitcoin

Dans un post X le 27 janvier, Kiyosaki a avoué une erreur coûteuse. Il a révélé : « J’ai vendu un peu de Bitcoin puis de l’or pour acheter une nouvelle maison. Je regrette vraiment d’avoir vendu de l’or et du Bitcoin. Vendre de l’or et du bitcoin a été mon erreur… Une grosse erreur. » Cette admission publique d’erreur est extrêmement rare, car le père riche et l’auteur pauvre ont toujours été connus pour ses convictions fermes en matière d’investissement.

En novembre dernier, Kiyosaki a vendu pour 225 dollars de Bitcoins (qu’il avait achetés il y a quelques années pour environ 6 000 dollars chacun) et a réinvesti les recettes dans des entreprises génératrices de bénéfices. Il a utilisé ces fonds pour acquérir deux centres chirurgicaux et investi dans une société de panneaux publicitaires qui devrait générer environ 27 500 dollars de trésorerie exonérée d’impôt par mois. En surface, il s’agit d’une décision judicieuse d’allocation d’actifs : convertir des actifs à valeur ajoutée en une entreprise génératrice de flux de trésorerie.

Cependant, le regret de Kiyosaki découle d’une prise de conscience plus profonde : le Bitcoin lui-même est un actif rare, et son potentiel d’appréciation à long terme pourrait dépasser celui de n’importe quelle entreprise traditionnelle. Le Bitcoin, acheté à 6 000 $, a autrefois dépassé 100 000 $ à son apogée, ce qui signifiait qu’il a perdu plus de 16 fois son potentiel de bénéfices. Plus important encore, selon lui, le Bitcoin représente une protection contre le système monétaire fiduciaire, et cette valeur stratégique dépasse largement les flux de trésorerie à court terme.

Il a expliqué pourquoi il regrettait d’avoir vendu du Bitcoin et de l’or tout en gardant de l’argent : « Dieu merci, je n’ai pas vendu mon argent. Puisque j’utilise la dette pour acheter de l’immobilier d’investissement pour un flux de trésorerie positif, puis j’utilise ce flux de trésorerie pour acheter plus d’or, d’argent, de Bitcoin et d’Ethereum, pourquoi vendre de l’argent ? » Ce passage révèle son système complet de cycle de richesse : dette→ immobilier→ flux de trésorerie→ actifs tangibles, et la vente d’actifs tangibles brise ce cycle.

Formule de levier de dette, flux de trésorerie, richesse pour les actifs tangibles

Le concept fondamental de richesse du père riche et pauvre n’est pas simplement d’acheter du bitcoin ou de l’or, mais d’établir un système d’allocation d’actifs auto-renforcé. Kiyosaki a développé son modèle : « J’utilise la dette pour acheter de l’immobilier d’investissement afin d’obtenir un flux de trésorerie positif, puis j’utilise ce flux de trésorerie pour acheter plus d’or, d’argent, de Bitcoin et d’Ethereum. » Cette formule subvertit le concept d’« éviter la dette » dans les conseils financiers traditionnels.

La première étape consiste à faire effet de levier sur la dette. Kiyosaki a utilisé des prêts bancaires pour acheter des biens immobiliers d’investissement au lieu d’acheter une maison en liquidité. Le cœur de cette stratégie est que tant que les revenus locatifs (flux de trésorerie) couvrent les intérêts des prêts et qu’il y a un excédent, la dette devient un outil de création de richesse plutôt qu’un fardeau. C’est la différence entre « bonne dette » et « mauvaise dette » dans le concept traditionnel : la dette utilisée pour acheter des actifs à valeur ajoutée ou générer un revenu est une bonne dette, et la dette utilisée pour consommer des biens amortis est une mauvaise dette.

La deuxième étape consiste à générer un flux de trésorerie positif. Après déduction des prêts, impôts et coûts d’entretien des revenus locatifs de l’immobilier d’investissement, le flux de trésorerie net restant devient une source continue de revenus passifs. Kiyosaki a mentionné que sa société de panneaux publicitaires génère environ 27 500 $ par mois de flux de trésorerie exonérés d’impôts, qui ne seront pas utilisés pour la consommation mais passeront à la phase suivante.

La troisième étape consiste à convertir la trésorerie en actifs tangibles. Ce revenu passif est utilisé pour acheter continuellement de l’or, de l’argent, du Bitcoin et de l’Ethereum. Dans le cadre de Kiyosaki, ces actifs sont de la « vraie monnaie » et la monnaie fiduciaire est de la « fausse monnaie ». Il a souligné dans son dernier article : « C’est le bon moment pour vendre de faux dollars afin d’acheter du vrai or, du véritable argent, du Bitcoin et de l’Ethereum. » Cette stratégie d’achat classique, similaire à la moyenne des coûts en dollars, réduit le risque de choix de timing.

La quatrième étape est de conserver plutôt que de vendre. C’est pourquoi Kiyosaki a regretté d’avoir vendu Bitcoin et or. Une fois que le cycle des « flux de trésorerie → actifs tangibles » est brisé pour acheter des biens de consommation (même des maisons), l’effet de capitalisation de l’accumulation de richesse s’affaiblit. Son modèle idéal est : la dette est détenue de façon permanente (tant que la trésorerie est couverte), l’immobilier est détenu de façon permanente (la trésorerie est générée), et les actifs tangibles sont accumulés de façon permanente (contre la dépréciation de la monnaie fiduciaire).

La logique d’allocation stratégique de l’or, de l’argent et du Bitcoin

Kiyosaki se concentre délibérément sur trois actifs : l’or, l’argent et le Bitcoin, qui ne sont pas des choix aléatoires mais reposent sur leurs rôles complémentaires dans les portefeuilles couverts. L’or est utilisé comme réserve de valeur depuis des milliers d’années, servant d’outil ultime contre la dépréciation de la devise. L’argent, à la fois un métal monétaire et une marchandise industrielle, est étroitement lié à la demande technologique, ce qui le rend plus volatil mais aussi un potentiel de croissance plus élevé. Le Bitcoin est connu sous le nom de « gold numérique » et représente une réserve de valeur décentralisée et limitée à l’ère numérique.

La stratégie d’allocation du père riche et du père pauvre montre qu’il a adopté un spectre complet d’actifs refuge, du traditionnel au moderne. Les données historiques confirment cette diversification : après la crise financière de 2008, les investisseurs qui ont acheté des métaux précieux et de l’immobilier près des creux du marché ont enregistré des rendements démesurés au cours de la décennie suivante. Le Bitcoin, bien que court dans son histoire, a également connu de multiples baisses de plus de 50 %, à chaque fois après avoir atteint de nouveaux sommets, permettant à ceux qui ont acheté lors des périodes de panique de réaliser d’énormes gains.

La stratégie actuelle de Kiyosaki est de « garder l’argent liquide en main et de se préparer à saisir l’occasion d’acheter plus d’or, d’argent et de Bitcoin ». Cet état de réserve suggère qu’il pense que le prix actuel n’a pas encore atteint son fond, ou qu’il attend une vente panique plus extrême. Sa question : « Qu’est-ce que tu vas faire ? » Défiez directement le lecteur : êtes-vous pauvre ou riche lorsque le marché s’effondre ? Vente paniquée ou achat rationnel ?

Pour les investisseurs qui suivent la philosophie d’investissement du père riche et du pauvre papa, l’essentiel n’est pas de reproduire le moment précis ou la proportion d’achat, mais de comprendre la discipline qui le sous-tend : élaborer un plan et s’y tenir, surtout lorsque le sentiment du marché est faible. La tolérance au risque, l’horizon d’investissement et la recherche personnelle sont des conditions indispensables, mais le principe fondamental reste le même : considérer la panique du marché comme une opportunité plutôt que comme une menace.