Les soldes de trading sur marge aux États-Unis atteignent 1,415 billion de dollars en mai, en hausse de 53,7 % d’une année sur l’autre

Selon MarketWatch, les soldes de la marge des opérations de trading aux États-Unis ont atteint 1,415 billion de dollars en mai, en hausse de 53,7 % par rapport au même mois de l’année précédente, d’après des données de la FINRA publiées le 13 juillet. Le taux de croissance d’environ 54 % dépasse le seuil de 40 % historiquement associé à un marché en surchauffe. Des hausses rapides similaires des opérations sur marge ont précédé la bulle internet, la crise financière de 2008 et le repli de 2022.

Les analystes avertissent que les fonds empruntés pourraient être concentrés dans des actions liées à l’IA récemment en forte hausse et dans les semi-conducteurs. Le principal stratège de marché de Nationwide a indiqué que le trading à effet de levier sur la marge, les options et les ETF à levier a tendance à se concentrer sur des secteurs particuliers, pouvant ainsi signaler un passage de l’optimisme des investisseurs à un comportement spéculatif.