A parceria com a TSMC para entrar no setor de comunicação óptica, DaLight é muito honesto! Ele revelou que o CPO ainda está longe, e a ação caiu 7%

Os head de lentes ópticas da Largan Precision, recentemente, por conta de sua entrada no tema das tecnologias-chave de data centers de IA “Co-Packaged Optics” (CPO), tornou-se o foco do mercado. No entanto, o presidente da empresa, Lin En-ping, pessoalmente arrefeceu o entusiasmo em uma teleconferência com analistas, admitindo que o respectivo planejamento “ainda não pode ser chamado de CPO”; ele disse que ainda está na fase de preparação para envio de amostras, e que a produção em massa levará pelo menos mais um a dois anos. O mercado esperava uma correção rápida, e a ação despencou imediatamente em cerca de 7%.

Lin En-ping, na teleconferência com analistas, admite que “ainda está bem longe”, o cronograma de CPO pelo menos 1 a 2 anos

Na teleconferência com analistas, Lin En-ping afirmou de forma direta que, atualmente, o que a Largan Precision está investindo é na ponta de componentes de FAU (Fiber Array Unit, unidade de matriz de fibra) na cadeia de suprimentos de CPO, e que ainda não dá para chamar de CPO. No momento, a prioridade é fornecer componentes ópticos, e ainda nem enviou amostras, muito menos iniciou produção em massa.

Ele apontou que o componente FAU exige uma precisão de alinhamento extremamente alta, enquanto o equipamento-chave é desenvolvido pela própria Largan Precision. O fator decisivo está em conseguir fazer um alinhamento “mais preciso e mais rápido”. Além disso, mesmo depois de concluir o envio de amostras, ainda é necessário passar pela certificação do cliente (qualification), subir a taxa de rendimento (ramp up de yields) e construir capacidade de produção; o cronograma geral levará pelo menos mais um a dois anos, e o lado de equipamentos também precisará de ajustes em paralelo.

No roteiro tecnológico, a Largan Precision está desenvolvendo prismas (prism) de fotônica de silício, colimadores (collimator) e outros componentes-chave aplicados à fotônica de silício, além de entrar na área de módulos de transmissão óptica. No futuro, não está descartada a expansão de um único componente para produtos de módulos. No entanto, Lin En-ping também admitiu que, no setor de comunicações ópticas, já existem players fortes estabelecidos; o que a Largan Precision valoriza atualmente são oportunidades de tecnologias emergentes como “alinhamento rápido”.

A Largan Precision coopera com a TSMC, e a ação se aproxima de 3000 ienes

Vale notar que, apenas dois dias antes, o mercado ainda estava extremamente otimista com a narrativa de IA da Largan Precision. Veio a público que a empresa estaria cooperando com a TSMC para entrar na tecnologia de CPO, e que, ao se posicionar na cadeia de suprimentos de comunicações ópticas para IA, até recusou pedidos adicionais da Apple, o que impulsionou a ação, chegando a uma vez a ficar próxima da barreira dos 3000 ienes, atingindo uma máxima em mais de um ano.

(A Largan Precision recusa pedidos adicionais da Apple, entra no setor de IA e coopera com a TSMC em CPO; a ação fica perto de três mil ienes)

Naquela época, o mercado esperava que a Largan Precision, de fornecedora de lentes para celulares, se transformasse em fornecedora de componentes ópticos-chave para data centers de IA, tornando-se o próximo motor de crescimento. Com o aprimoramento das lentes avançadas do iPhone, produtos de abertura variável e a demanda de dispositivos dobráveis no futuro, houve apoio duplo tanto do lado dos fundamentos quanto do lado do tema, fazendo a ação avançar com força no curto prazo. Porém, conforme a teleconferência divulgou sinais de progresso mais conservadores, o mercado rapidamente reavaliou seu cronograma e contribuição de CPO, e o dinheiro passou a mostrar um ajuste claro.

CPO e fotônica de silício: o próximo campo de batalha-chave para data centers de IA

O chamado CPO (Co-Packaged Optics, óptica empacotada em conjunto) é colocar um motor óptico ou circuito integrado fotônico, junto com um ASIC de comutação (switch/servidor) ou outros chips de computação, no mesmo encapsulamento/suporte para reduzir o caminho do sinal de telecomunicações, diminuir o consumo de energia e aumentar a densidade de largura de banda — sendo uma direção importante para interconexões de alta velocidade em data centers de IA. A fotônica de silício, por sua vez, é a tecnologia que utiliza processos de fabricação em silício para realizar componentes como guias de onda ópticos, moduladores e fotodetectores no chip; ela costuma ser uma das tecnologias de base centrais do CPO.

Este artigo traz parceria com a TSMC para entrar em comunicações ópticas; Lin En-ping da Largan Precision foi longe demais na honestidade! Ele revelou que o CPO ainda está bem longe, e a ação despencou 7%; a reportagem apareceu pela primeira vez na cadeia de notícias ABMedia.