ธนาคารเพื่อการชำระหนี้ระหว่างประเทศ (BIS) เผยแพร่ผลการศึกษาเมื่อวันที่ 27 พฤษภาคม 2026 แสดงว่าโปรโตไทป์ Project Agora สามารถชำระธุรกรรมโอนเงินข้ามพรมแดนแบบขายส่งได้ภายในไม่กี่วินาที โดยใช้เงินสำรองของธนาคารกลางที่แปลงเป็นโทเคน และเงินฝากของธนาคารพาณิชย์ ครอบคลุมหลายสกุลเงินและหลายเขตอำนาจศาล ซึ่งกระบวนการนี้ในระบบการธนาคารผู้สื่อ (correspondent banking) ในปัจจุบันใช้เวลาหลายวัน ความร่วมมือภาครัฐ-เอกชนดังกล่าวมี BIS, สถาบันการเงินระหว่างประเทศ (Institute of International Finance), ธนาคารกลาง 7 แห่ง และสถาบันการเงินที่ได้รับการกำกับดูแลมากกว่า 40 แห่ง โดยขณะนี้ผู้เข้าร่วมเห็นพ้องที่จะก้าวจากการจำลองไปสู่การทดสอบด้วยมูลค่าจริง โปรโตไทป์ดังกล่าวแก้ปัญหาหลักของการธนาคารผู้สื่อที่ไม่มีประสิทธิภาพตรงจุด ซึ่งห่วงโซ่ตัวกลางที่แยกส่วนและการประมวลผลแบบไม่พร้อมกันทำให้เกิดหน้าต่างการชำระบัญชีที่กินเวลาหลายวัน และจำกัดความสามารถในการมองเห็นธุรกรรมสำหรับทุกฝ่าย
Project Agora นำเงินฝากของธนาคารพาณิชย์ที่แปลงเป็นโทเคน และเงินสำรองของธนาคารกลางที่แปลงเป็นโทเคน มารวมไว้บนแพลตฟอร์มแบบโปรแกรมเมเบิลเพียงหนึ่งเดียว ทำให้เงินทั้งสองรูปแบบสามารถทำงานร่วมกันได้ โปรโตไทป์สามารถชำระบัญชีแบบอะตอมมิกและหลายสกุลเงินได้ หมายความว่าห่วงโซ่ธุรกรรมข้ามพรมแดนจะเสร็จสิ้นได้ครบถ้วนหรือไม่สำเร็จเลย BIS ยืนยันว่าสามารถทำได้อย่างปลอดภัยและมีผลสมบูรณ์ (finality) ในทุกเขตอำนาจศาลทั้ง 7 แห่งที่เข้าร่วมแบบตลอด 24 ชั่วโมง หากมีการนำไปใช้ สัญญาอัจฉริยะอยู่ใจกลางของการออกแบบ ช่วยให้สถาบันฝังตรรกะของเวิร์กโฟลว์ ข้อกำหนดด้านการปฏิบัติตามกฎ และตัวกระตุ้นการชำระเงินแบบมีเงื่อนไขลงในธุรกรรมได้โดยตรง ทำให้ขั้นตอนที่ปัจจุบันเกิดขึ้นแยกกันหลายส่วนถูกรวมเป็นการดำเนินงานครั้งเดียว BIS ระบุว่าการแปลงเป็นโทเคนไม่ได้เปลี่ยนการจำแนกทางกฎหมายของเงินสำรองหรือเงินฝาก และความมีผลสมบูรณ์ของการชำระบัญชียังคงอยู่ในทุกเขตอำนาจศาลทั้ง 7 แห่ง
โครงสร้างทางเทคนิคและการชำระบัญชีแบบอะตอมมิก
โปรโตไทป์ใช้สถาปัตยกรรมแบบเลเยอร์ (layered architecture) ที่ทำให้ธนาคารกลางแต่ละแห่งยังคงความเป็นอิสระเหนือสกุลเงินประจำชาติของตนภายในแพลตฟอร์มที่ใช้ร่วมกันซึ่งทำงานร่วมกันได้ (interoperable shared platform) BIS ยืนยันว่าสามารถทำการชำระบัญชีแบบอะตอมมิกได้อย่างปลอดภัยในทุกเขตอำนาจศาลทั้ง 7 แห่ง สัญญาอัจฉริยะช่วยให้สถาบันฝังตรรกะของเวิร์กโฟลว์ ข้อกำหนดด้านการปฏิบัติตามกฎ และตัวกระตุ้นการชำระเงินแบบมีเงื่อนไขลงในธุรกรรมโดยตรง โดยรวมขั้นตอนที่ปัจจุบันเกิดขึ้นแยกกันให้กลายเป็นการดำเนินงานเดียว BIS ระบุว่าโปรโตไทป์ช่วยเพิ่มความโปร่งใส โดยทุกฝ่ายในธุรกรรมสามารถเข้าถึงสถานะการชำระเงินแบบเรียลไทม์ ขณะเดียวกันก็ยังคงความเป็นส่วนตัวจากหน่วยงานที่ไม่ได้เข้าร่วม ซึ่งแก้ปัญหาที่พบได้บ่อยในธนาคารผู้สื่อ ที่ผู้ส่ง ผู้รับ และตัวกลางมักทำงานโดยไม่มีมุมมองร่วมกันว่าการชำระเงินนั้นอยู่ตรงไหน
ธนาคารกลางและสถาบันที่เข้าร่วม
ธนาคารกลาง 7 แห่งที่เข้าร่วม ได้แก่ ธนาคารแห่งอังกฤษ (Bank of England), ธนาคารกลางสหรัฐสาขานิวยอร์ก (Federal Reserve Bank of New York), ธนาคารกลางฝรั่งเศสที่ทำหน้าที่แทน Eurosystem, ธนาคารแห่งญี่ปุ่น, ธนาคารแห่งเกาหลี, ธนาคารแห่งเม็กซิโก และธนาคารแห่งชาติสวิส (Swiss National Bank) มีสถาบันการเงินที่ได้รับการกำกับดูแลมากกว่า 40 แห่งเข้าร่วมโครงการร่วมกับ Institute of International Finance สถาปัตยกรรมแบบเลเยอร์ทำให้ธนาคารกลางแต่ละแห่งยังคงความเป็นอิสระเหนือสกุลเงินประจำชาติของตนภายในแพลตฟอร์มแบบใช้ร่วมกันที่ทำงานร่วมกันได้
ช่วงการทดสอบด้วยมูลค่าจริงและการเข้าร่วมของธนาคารแห่งแคนาดา
Project Agora จะก้าวจากการจำลองสู่การทำธุรกรรมด้วยมูลค่าจริง โดยเกี่ยวข้องกับสกุลเงินและผู้เข้าร่วมที่คัดเลือก ธนาคารแห่งแคนาดา (Bank of Canada) เข้าร่วมริเริ่มอย่างเป็นทางการ และคาดว่าจะมีการเข้าร่วมจากภาคเอกชนเพิ่มเติมในระยะถัดไปเมื่อโครงการมีรูปเป็นชัดเจน BIS ระบุว่าสถาปัตยกรรมแบบโมดูลาร์เปิดช่องให้เพิ่มการชำระเงินขายส่งแบบมีเงื่อนไขและเปิดตลอดเวลา (always-on) และรองรับการต่อต้านการฟอกเงิน การต่อต้านการสนับสนุนการก่อการร้าย การปฏิบัติตามมาตรการคว่ำบาตร และการตรวจจับการฉ้อโกง ขณะที่กรอบการกำกับดูแลและการแบ่งปันข้อมูลมีการพัฒนาไปตามเวลา
