Las estafas globales causan pérdidas anuales por valor de 442 mil millones de dólares, Tether y Telegram son acusados de ser instigadores del delito

El científico jefe de la empresa de análisis blockchain Elliptic, Tom Robinson, publicó un artículo el 19 de mayo en el Royal United Services Institute (RUSI), un think tank del Reino Unido, señalando que en 2025 las pérdidas por estafas en línea a nivel global alcanzaron hasta 4.420 mil millones de dólares. Robinson mencionó por nombre el espacio operativo central que Telegram ofrece para los mercados ilegales, y que el USDT de Tether se convirtió en la principal herramienta de pagos transfronterizos.

Datos de transacciones confirmadas de los tres principales mercados clandestinos

En el artículo de Robinson se nombran tres plataformas principales de transacciones clandestinas de garantía y sus montos acumulados procesados: Huione, Xinbi y Tudou, con un total acumulado de 66 mil millones de dólares.

Huione se considera la plataforma clandestina de garantía de mayor tamaño y está estrechamente vinculada al grupo empresarial camboyano Huione Group; su servicio de pagos Huione Pay estima que llegó a procesar más de 103 mil millones de dólares en transacciones de USDT, por lo que fue objeto de sanciones de EE. UU. y Reino Unido. Tras ser acusada, Huione fue renombrada de forma progresiva a Haowang Guarantee y Tudou Guarantee; en mayo de 2025, Telegram bloqueó los canales relacionados, pero los operadores se trasladaron rápidamente a nuevos canales para continuar operando. Después de 2026, bajo la presión de las autoridades chinas, Tudou dejó de operar gradualmente, y el vacío del mercado fue asumido de inmediato por Xinbi. Robinson indicó que actualmente Xinbi ya procesa un monto de 35 millones de dólares al día.

Formas de procesamiento confirmadas de Telegram y la evaluación de Robinson

Después de que Reino Unido sancionara Xinbi en marzo de 2026, los canales de Telegram relacionados siguieron activos durante semanas tras la entrada en vigor de las sanciones. Telegram más tarde restringió el acceso de los usuarios del Reino Unido a los canales de Xinbi, pero en el artículo Robinson indicó con claridad que esta medida “solo cumple con los requisitos mínimos de sanción”, sin resolver el núcleo del problema; muchos mercados clandestinos aún pueden reanudar rápidamente sus operaciones mediante nuevos canales, grupos de respaldo y el cambio de nombres.

Patrones de uso confirmados de USDT

Según el informe de Robinson, las bandas de estafadores usan en gran medida USDT como herramienta de pago, y las transacciones se concentran principalmente en la blockchain TRON. El modo de transferencias punto a punto de USDT permite que los fondos fluyan directamente a través de fronteras, al mismo tiempo que elude parte de los procesos de revisión AML (anti-lavado de dinero) dentro del sistema bancario. Los bienes que circulan en los mercados clandestinos incluyen: información personal robada, cuentas falsas de comunidades, cuentas bancarias de testaferros y servicios de blanqueo, entre otros.

Preguntas frecuentes

¿Qué tipos de estafas abarca el informe de Elliptic de 4.420 mil millones de dólares? Robinson utiliza “pérdidas globales por estafas en línea” como categoría general para el cómputo, y el método de cálculo específico no se divulga en el texto original. Elliptic, como firma de análisis de blockchain, centra su investigación principalmente en el seguimiento de flujos de fondos on-chain y en la actividad de los mercados clandestinos.

Después de que Huione fuera sancionada, ¿cómo siguieron operando las plataformas relacionadas?

Tras ser acusada de blanqueo de dinero, Huione fue renombrada gradualmente a Haowang Guarantee y Tudou Guarantee; después de que Telegram bloqueara los canales, los operadores se trasladaron rápidamente a nuevos canales; bajo la presión de las autoridades chinas, Tudou cerró y Xinbi se hizo cargo del mercado; tras las sanciones del Reino Unido a Xinbi, la situación aún no ha cambiado de manera fundamental.

¿Cuál es el papel específico de Telegram en los mercados clandestinos?

Según el informe de Robinson, los canales y grupos de Telegram son el principal espacio de operaciones del mercado de chat clandestino “Guarantee Marketplace” de la industria de estafas, proporcionando un entorno de negociación para la compraventa de bienes ilegales como información personal robada, cuentas falsas, cuentas de testaferros y servicios de blanqueo.