Os investidores em criptomoeda, nos centros de banca privada e de gestão de património na Coreia do Sul, estão a reatribuir ativos das moedas digitais para ações de IA e para imobiliário em Seul. Segundo o KB Kookmin Bank, a Hana Securities e a Korea Investment & Securities, os clientes que acumularam milhares de milhões de won em ativos cripto estão agora a dar prioridade à preservação do património em vez de um crescimento agressivo, recorrendo a consultas para planeamento fiscal, compras de imóveis e diversificação do portfólio. Esta mudança reflete a resposta dos investidores à volatilidade do mercado e aos debates em curso sobre políticas fiscais no setor cripto da Coreia.
Bancos coreanos reportam fluxos de ativos cripto-para-acções
O KB Kookmin Bank confirmou casos em que clientes liquidaram participações em cripto e transferiram fundos para contas bancárias. Um representante do KB Kookmin Bank afirmou que clientes cujos ativos cresceram rapidamente através de investimentos em cripto estão agora focados em estratégias de gestão e preservação do património. O banco refere inquéritos consistentes sobre produtos de investimento alternativos, com maior interesse em produtos de ações desde a segunda metade do ano passado, à medida que os mercados domésticos recuperaram.
A THE Centerfield W, da Hana Securities, que disponibiliza serviços premium de family office, reportou um aumento das consultas por parte de investidores cripto após discussões sobre políticas fiscais e correções do mercado. Em seminários realizados para clientes da Bithumb, surgiu procura para reduzir a exposição a cripto e reatribuir para mercados de ações domésticos e internacionais. As consultas sobre expectativas de crescimento da indústria de IA, ações tecnológicas e participações de longo prazo em ETFs mantiveram-se ativas. As perguntas sobre criação de sociedades de investimento e estratégias para reduzir impostos continuam.
A divisão GWM (Global Wealth Management) da Korea Investment & Securities, que serve indivíduos com muito elevado património líquido, confirmou casos estáveis de receitas de liquidação de cripto a fluírem para contas de valores mobiliários para consultas de gestão de património. Embora as novas consultas tenham diminuído um pouco desde a segunda metade do ano passado durante correções no mercado cripto, os clientes que garantiram ativos substanciais demonstram interesse em reestruturação de portfólio estável e alocação de ativos.
Compras de imobiliário em Seul substituem participações em cripto
O Woori Bank reportou, através do seu VIP Center, que os clientes ponderam frequentemente compras de imobiliário comercial depois de converterem partes dos ativos em cripto em numerário para assegurar fluxos de caixa estáveis. As recentes consultas mostram um interesse significativo em compras de apartamentos em áreas centrais de Seul. As consultas sobre doação antecipada ao cônjuge e a filhos menores continuam ativas. Tendo em conta a base de clientes relativamente jovem, o interesse na transferência de ativos a longo prazo e no planeamento fiscal através de doações vitalícias em vez de herança é elevado.
O KB Kookmin Bank confirmou tendências semelhantes. Os casos reais envolveram clientes a usar ativos derivados de cripto para comprar apartamentos na zona de Seongsu-dong, na área Seoul Forest de Seul, e em Yongsan Ichon-dong, com inquéritos consistentes sobre investimentos imobiliários geradores de rendimento. Consultas de doação, avaliando o momento e estratégias fiscais para cônjuges e filhos, ocorreram com frequência.
Os investidores mostram cautela relativa face a investimentos em ações não cotadas. O Woori Bank indicou que, embora o interesse em empresas com alto potencial de crescimento continue, a maioria das consultas envolve verificação do panorama do mercado e informações sobre empresas promissoras, mais do que investimentos efetivos, atendendo à liquidez e aos riscos de investimento. A Hana Securities referiu que os fundos em cripto, na sua maioria, são transferidos através de contas individuais, com mais movimentação para mercados de ações domésticos e internacionais do que para investimentos não cotados.
Mudanças no comportamento de investimento para a estabilidade
As instituições financeiras analisam que os criadores de riqueza em cripto apresentam hábitos de investimento diferentes dos detentores tradicionais de ativos. Segundo a Korea Investment & Securities, estes clientes incluem muitos clientes relativamente jovens com formação profissional ou de origem empresarial. As dimensões dos ativos variam de milhares de milhões a centenas de milhares de milhões de won. Ao contrário dos detentores tradicionais de ativos, que acumularam riqueza através de rendimentos de negócio a longo prazo ou de gestão empresarial, estes investidores muitas vezes vivenciaram um crescimento rápido do património em períodos curtos.
As tendências de investimento também diferem. Enquanto os detentores tradicionais preferem estratégias de longo prazo, os clientes com experiência em investimento em cripto mostram uma rotação relativamente elevada nas negociações e uma tendência para investimentos temáticos concentrados. Alguns demonstram interesse em trading algorítmico e em negociação de ações a curto prazo.
As instituições financeiras avaliam frequentemente que as abordagens de gestão de ativos estão a tornar-se gradualmente mais conservadoras. O Woori Bank analisou que investidores que experienciaram elevada volatilidade tendem a construir portfólios básicos com equivalentes de caixa e imobiliário como ativos de segurança, antes de investirem seletivamente em ações tecnológicas que compreendem bem. A Korea Investment & Securities avaliou também que o foco recente das consultas mudou de investimentos agressivos para alocação de ativos a longo prazo e operações estáveis.
Instituições financeiras alargam serviços de gestão de património
Os bancos e as sociedades corretoras estão a reforçar os serviços para captar estes clientes como novos clientes de gestão de património. A Korea Investment & Securities disponibiliza serviços personalizados de gestão de património através da GWM, enquanto o WM Center da Hana Securities se centra em melhorar a compreensão dos mercados de ações e dos serviços de gestão de ativos por meio de seminários direcionados a investidores cripto.
As respostas do setor bancário estão a intensificar-se. O KB Kookmin Bank opera um sistema abrangente de gestão de ativos que liga family office, aconselhamento de investimento e serviços de herança e doação. O Woori Bank está a expandir sistemas de consulta “one-stop” que abrangem impostos, imobiliário, doações e alocação de ativos.
Um responsável do setor financeiro afirmou que o interesse de clientes que formaram património através de cripto está a expandir-se do próprio investimento para uma gestão patrimonial abrangente, incluindo alocação de ativos, redução de impostos e imobiliário. O responsável acrescentou que a procura por consultas e serviços personalizados para estes clientes no mercado de WM deverá tornar-se mais diversificada.
FAQ
O que estão a fazer os investidores cripto coreanos com os seus ativos digitais?
Os investidores cripto coreanos estão a converter partes das suas participações em moeda digital em ativos tradicionais, incluindo ações de IA, ETFs e imobiliário em Seul. As instituições financeiras, incluindo o KB Kookmin Bank, a Hana Securities e a Korea Investment & Securities, reportam entradas consistentes provenientes de liquidações de cripto para contas de gestão de património, com clientes a priorizar estratégias de preservação do património em vez de crescimento agressivo.
Porque é que os investidores cripto na Coreia estão a mudar para imobiliário e ações?
Os investidores apontam a experiência com a volatilidade do mercado e os debates em curso sobre políticas fiscais como razões principais para a reatribuição de ativos. De acordo com o Woori Bank e o KB Kookmin Bank, os clientes procuram fluxos de caixa estáveis através de imobiliário comercial e compras de apartamentos em zonas centrais de Seul, ao mesmo tempo que fazem consultas sobre estratégias de redução fiscal, planos de doação antecipada e diversificação do portfólio a longo prazo para proteger o património acumulado.
