ร่างกฎหมายภาษีของทรัมป์สร้างกับดักเก็บภาษีซ้ำซ้อนสำหรับทรัสต์ ผู้เชี่ยวชาญด้านกฎหมายกล่าวว่า

ทนายด้านภาษีระบุว่า มีบทบัญญัติในร่างกฎหมายของทรัมป์ที่ชื่อ “One Big Beautiful Bill Act” ซึ่งอาจก่อให้เกิดการเก็บภาษีซ้ำซ้อนสำหรับทรัสต์และกองมรดก โดยอ้างอิงจากการวิเคราะห์คู่มือกฎหมายภาษีที่คณะกรรมการร่วมด้านภาษีของรัฐสภา (Congress' Joint Committee on Taxation) เผยแพร่เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ขีดจำกัดการหักลดหย่อน (deduction cap) ซึ่งจำกัดว่าผู้มีรายได้สูงสุดจะหักลดหย่อนได้มากเพียงใด กลับไปมีผลกับทรัสต์และกองมรดกอย่างไม่คาดคิด ทำให้ทรัสต์อาจต้องจ่ายภาษีจากรายได้ แม้จะกระจายรายได้นั้นให้ผู้รับผลประโยชน์แล้ว และผู้รับผลประโยชน์ก็นำรายได้เดียวกันไปเสียภาษีด้วย บทบัญญัตินี้กระทบทรัสต์ที่มีรายได้เพียง $16,000 และใช้บังคับสำหรับปีภาษีนี้ ซึ่งที่ปรึกษาด้านภาษีเรียกว่า “ฝันร้ายทางคณิตศาสตร์” สำหรับการวางแผนความมั่งคั่ง

ขีดจำกัดการหักลดหย่อนทำให้รายได้ของทรัสต์เกิดการเก็บภาษีซ้ำซ้อน

ข้อจำกัดการหักลดหย่อนสำหรับผู้มีรายได้สูงสุด (top-earning individuals) ที่เดิมใช้กับบุคคล ตอนนี้กลับมีผลกับทรัสต์และกองมรดก ตามที่มีระบุในเชิงอรรถของ Bluebook ของ Joint Committee on Taxation JCT ทำหน้าที่อธิบายกฎหมาย โดยเป็นองค์กรที่ไม่สังกัดพรรคการเมือง

ในอดีต ทรัสต์และกองมรดกสามารถหักลดหย่อนรายได้ที่จ่ายให้ผู้รับผลประโยชน์ได้ จากนั้นรายได้ดังกล่าวจึงถูกเก็บภาษีในระดับบุคคล การหักลดหย่อนจากการจ่ายกระจาย (distribution deduction) ถูกออกแบบมาเพื่อให้รายได้ถูกเก็บภาษีเพียงครั้งเดียว

ข้อจำกัดใน One Big Beautiful Bill Act ที่กำหนดเพดานการหักลดหย่อนแบบระบุรายการ (itemized deductions) หมายความว่าผู้เสียภาษีในกลุ่มวงเล็บบน (top bracket) จะได้รับประโยชน์จากการหักลดหย่อนเพียง 35 เซนต์ต่อทุก 1 ดอลลาร์ แทนที่จะเป็น 37 เซนต์

“อาจมีองค์ประกอบของการเก็บภาษีซ้ำซ้อน” Dan Griffith ผู้อำนวยการฝ่ายกลยุทธ์การวางแผนความมั่งคั่งของ Huntington Bank กล่าว

ทนาย Robert Keebler ยกตัวอย่างที่ชัดเจน: สมมติทรัสต์แห่งหนึ่งแจกจ่ายรายได้สุทธิทั้งหมด 370,000 ดอลลาร์ ให้แก่หญิงม่าย หากนำขีดจำกัดการหักลดหย่อนมาบังคับใช้กับทรัสต์ หมายความว่า ทรัสต์สามารถหักลดหย่อนได้เพียง 350,000 ดอลลาร์ จากรายได้สุทธิที่สามารถแจกจ่ายได้ และอีก 20,000 ดอลลาร์จะต้องเสียภาษี แม้ว่า “หญิงม่าย” จะถูกเก็บภาษีจากรายได้เต็มจำนวน 370,000 ดอลลาร์ ตามที่ Keebler กล่าว

ทนายภาษียกผลกระทบต่อทรัสต์สำหรับผู้มีความต้องการพิเศษและทรัสต์ไดนาสตี้

“เรื่องนี้จะส่งผลกับคนที่ทำทรัสต์สำหรับผู้มีความต้องการพิเศษมูลค่า 400,000 ดอลลาร์ ไม่ใช่แค่เรื่องที่ทรัสต์ไดนาสตี้มูลค่า 100 ล้านดอลลาร์จะเจอเท่านั้น” Griffith กล่าว

Griffith บอกว่าเขากังวลเป็นพิเศษเกี่ยวกับทรัสต์ที่มีพันธะต้องกระจายรายได้ทั้งหมด ทรัสต์จะต้องเลือกอย่างใดอย่างหนึ่ง คือขายสินทรัพย์เพื่อจ่ายภาษี ซึ่งกระทบผลตอบแทนจากการลงทุนในอนาคต หรือไม่ก็ลดการกระจายให้แก่ผู้รับผลประโยชน์ เขากล่าว

Justin Miller ผู้อำนวยการระดับชาติด้านการวางแผนความมั่งคั่งของ Evercore Wealth Management กล่าวว่า บทบัญญัตินี้สร้าง “ฝันร้ายทางคณิตศาสตร์” สำหรับทนายภาษีและที่ปรึกษาทางการเงิน Miller ยกตัวอย่างคู่รักที่ร่ำรวยซึ่งต้องการทิ้งมรดกให้การกุศล

“ถ้าฉันต้องจ่ายภาษีเงินได้ นั่นหมายความว่าฉันจะมอบเงินให้การกุศลได้น้อยลง เพราะฉันต้องจ่ายเงินให้ IRS ด้วย นั่นหมายความว่าตอนนี้ฉันต้องปรับการหักลดหย่อนให้มากขึ้นอีก เพราะเงินที่ไปให้การกุศลน้อยลง” เขากล่าว “สภาคองเกรสตั้งใจจะสร้างสูตรพีชคณิตจริงๆ หรือ?”

คำแนะนำจากกระทรวงการคลังอาจช่วยแก้บทบัญญัตินี้

ประเด็นการเก็บภาษีซ้ำซ้อนอาจได้รับการแก้ไขผ่านการแก้ไขเพิ่มเติมโดยสภาคองเกรส หรือที่เป็นไปได้มากกว่าคือ ผ่านแนวทาง (guidance) จากกระทรวงการคลัง ตามที่ทนายภาษีกล่าว

Miller กล่าวว่า กระทรวงการคลังอาจออกคำแนะนำภายในสิ้นปีนี้ กระทรวงอาจอนุญาตให้ทรัสต์หักลดหย่อนได้ไม่จำกัด เมื่อมีการจ่ายรายได้ให้ผู้รับผลประโยชน์ เช่น สมาชิกในครอบครัว ซึ่งจะช่วยคลี่คลายความกังวลใหญ่สุดของที่ปรึกษาการเงิน Miller กล่าว เชิงอรรถใน Bluebook กล่าวถึงการหักลดหย่อนนี้

Miller ตั้งข้อสังเกตว่า เชิงอรรถใน Bluebook ไม่ได้กล่าวถึงการหักลดหย่อนเพื่อการกุศลสำหรับทรัสต์และกองมรดก เขาบอก CNBC ว่าเขาคิดว่าการละเว้นดังกล่าวเป็นไปโดยเจตนา และเป็นไปได้ที่กระทรวงการคลังจะคงขีดจำกัดการหักลดหย่อนสำหรับการบริจาคเพื่อการกุศลของทรัสต์และกองมรดกไว้

บุคคลหนึ่งที่คุ้นเคยกับขั้นตอนของ JCT บอกกับ CNBC ว่าเจ้าหน้าที่ได้ตีความจาก OBBBA ว่าการหักลดหย่อนเพื่อการกุศลจะถูกปฏิบัติแตกต่างจากการหักลดหย่อนอื่นๆ

Keebler วางแผนโดยคาดหวังว่าบทบัญญัตินี้จะยังคงมีผลอยู่ “เราหวังสิ่งที่ดีที่สุด แต่ก็วางแผนสำหรับสิ่งที่แย่ที่สุด” เขากล่าว

กระทรวงการคลังไม่ได้ตอบคำถามของ CNBC ก่อนเวลาปิดรับข่าว (press time)

คำถามที่พบบ่อย (FAQ)

ปัญหาการเก็บภาษีซ้ำซ้อนที่ส่งผลต่อทรัสต์ในร่างกฎหมายภาษีของทรัมป์คืออะไร?

ขีดจำกัดการหักลดหย่อนใน One Big Beautiful Bill Act ของทรัมป์ ตอนนี้มีผลกับทรัสต์และกองมรดกแล้ว ตาม Bluebook ของ Joint Committee on Taxation ซึ่งหมายความว่าทรัสต์สามารถหักลดหย่อนได้เพียงบางส่วนของรายได้ที่แจกจ่ายให้ผู้รับผลประโยชน์ แม้ว่าผู้รับผลประโยชน์จะถูกเก็บภาษีจากจำนวนเต็มก็ตาม ตัวอย่างเช่น หากทรัสต์แจกจ่ายรายได้ 370,000 ดอลลาร์ สามารถหักลดหย่อนได้เพียง 350,000 ดอลลาร์ ทำให้ 20,000 ดอลลาร์ที่เหลือยังถูกเก็บภาษีในระดับทรัสต์ แม้ว่าผู้รับผลประโยชน์จะจ่ายภาษีจากรายได้เต็มจำนวน 370,000 ดอลลาร์

ทรัสต์ประเภทใดที่ได้รับผลกระทบจากบทบัญญัตินี้?

ทนายภาษีกล่าวว่าทรัสต์ที่มีรายได้เพียง 16,000 ดอลลาร์ก็อาจต้องเสียภาษีเพิ่มเติมภายใต้บทบัญญัตินี้ Dan Griffith ผู้อำนวยการฝ่ายกลยุทธ์การวางแผนความมั่งคั่งของ Huntington Bank ระบุว่าบทบัญญัตินี้ส่งผลต่อ “คนที่มีทรัสต์สำหรับผู้มีความต้องการพิเศษมูลค่า 400,000 ดอลลาร์” และ “ไม่ใช่แค่สิ่งที่ทรัสต์ไดนาสตี้มูลค่า 100 ล้านดอลลาร์จะต้องเผชิญ” บทบัญญัตินี้มีผลสำหรับปีภาษีนี้