Quỹ Bridgewater của Dalio cảnh báo: Toàn cầu đang ở "rìa" của cuộc chiến tranh vốn! Vàng vẫn là công cụ phòng ngừa rủi ro tốt nhất

Quỹ phòng hộ lớn nhất thế giới Bridgewater sáng lập bởi Ray Dalio cảnh báo rằng toàn cầu đang tiến gần đến bờ vực của chiến tranh vốn, căng thẳng địa chính trị gia tăng và biến động thị trường vốn ngày càng nghiêm trọng, vàng vẫn là tài sản trú ẩn hàng đầu của nhà đầu tư.
(Trước đó: Bridgewater Dalio: Việc bán tháo cổ phiếu AI hiện tại còn quá sớm! Bởi vì “điều châm phá bong bóng” vẫn chưa xuất hiện)
(Bổ sung bối cảnh: Phỏng vấn sáng lập Bridgewater Dalio: Phân bổ tài sản đến truyền thừa tài sản, 10 nguyên tắc quản lý tài chính dành cho bạn bè người Hoa)

Mục lục bài viết

• Nguy cơ chiến tranh vốn toàn cầu gia tăng
• Kinh nghiệm lịch sử và chuẩn bị kiểm soát vốn
• Vàng: Lựa chọn hàng đầu để trú ẩn vốn

Nhà đầu tư huyền thoại, sáng lập quỹ phòng hộ lớn nhất thế giới Bridgewater, Ray Dalio, cảnh báo tại Hội nghị Thượng đỉnh Chính phủ Thế giới Dubai rằng toàn cầu đang ở trên bờ vực của chiến tranh vốn, nhà đầu tư cần chú ý đến căng thẳng địa chính trị và các rủi ro tiềm ẩn của thị trường vốn, đồng thời xem xét tầm quan trọng của vàng như một công cụ trú ẩn vốn.

Nguy cơ chiến tranh vốn toàn cầu gia tăng

Dalio chỉ ra rằng chiến tranh vốn là việc các quốc gia hoặc tổ chức sử dụng vốn như vũ khí, ví dụ như cấm vận thương mại, hạn chế dòng vốn vào thị trường hoặc gây áp lực bằng quyền sở hữu nợ. Ông cho biết hiện tại toàn cầu “rất gần” đến điểm giới hạn của chiến tranh vốn, vì các bên tồn tại sự sợ hãi lẫn nhau, và nếu mất kiểm soát, rất dễ dẫn đến chiến tranh vốn toàn diện.

Ông đặc biệt đề cập đến việc Mỹ gần đây cố gắng kiểm soát Greenland, gây ra căng thẳng giữa Mỹ và châu Âu. Đồng thời, ông cảnh báo rằng các nhà đầu tư nắm giữ tài sản bằng đô la Mỹ ở châu Âu lo sợ có thể bị trừng phạt, trong khi Mỹ cũng có thể lo ngại không thể tiếp cận dòng tiền và các đơn đặt hàng từ châu Âu, tạo ra một tình trạng “sợ hãi lẫn nhau”.

Kinh nghiệm lịch sử và chuẩn bị kiểm soát vốn

Dalio nhắc lại lịch sử rằng chiến tranh vốn thường xảy ra trong các cuộc xung đột quốc tế lớn, ví dụ như trước Thế chiến II, Mỹ đã áp dụng các biện pháp trừng phạt Nhật Bản để ứng phó với mối quan hệ căng thẳng giữa hai bên. Ông cho biết, ngày nay thế giới có thể rơi vào tình huống tương tự giữa Trung-Mỹ, thậm chí phụ thuộc vốn giữa Mỹ và châu Âu cũng có thể trở thành rủi ro tiềm tàng.

Ông chỉ ra rằng, trong lịch sử, chiến tranh vốn thường đi kèm với kiểm soát ngoại hối và kiểm soát vốn, và các tổ chức như quỹ tài sản quốc gia hay ngân hàng trung ương đã bắt đầu chuẩn bị các biện pháp phù hợp để ứng phó với khả năng kiểm soát vốn.

Vàng: Lựa chọn hàng đầu để trú ẩn vốn

Đối mặt với rủi ro địa chính trị toàn cầu và biến động thị trường vốn, Dalio đề xuất nhà đầu tư nên đưa vàng vào danh mục tài sản của mình. Ông cho biết, vàng có tác dụng phân tán tốt cho danh mục đầu tư, có thể thể hiện rõ ràng trong thời kỳ thị trường suy thoái, còn trong thời kỳ thịnh vượng thì hiệu suất ổn định hơn. Dalio nói thẳng:

“Vàng đã tăng khoảng 65% từ năm ngoái đến nay, giảm khoảng 16% so với đỉnh cao, nhà đầu tư không nên chỉ chú ý đến biến động ngắn hạn mà còn cần suy nghĩ về tỷ lệ vàng trong danh mục để phân tán rủi ro.”

Ông nhấn mạnh rằng, điều quan trọng nhất là xây dựng một danh mục đầu tư đa dạng đầy đủ để ứng phó với bất ổn toàn cầu và các rủi ro chiến tranh vốn tiềm tàng.